АСПСП

Цитата момента



Ты учишь меня, как согласуются между собой высокие и низкие голоса, как возникает стройность, хотя струны издают разные звуки. Сделай лучше так, чтобы в душе моей было согласие и мои помыслы не расходились между собою! Ты показываешь мне, какие лады звучат жалобно; покажи лучше, как мне среди превратностей не проронить ни звука жалобы!
Сенека о музыке

Синтон - тренинг центрАссоциация профессионалов развития личности
Университет практической психологии

Книга момента



Чем сильнее ребенок боится совершать ошибки, тем больше притупляется его врожденная способность корректировать свое поведение.

Джон Грэй. «Дети с небес»

Читать далее >>


Фото момента



http://old.nkozlov.ru/library/fotogalereya/s374/
Мещера-2010

Роберт Киосаки

Роберт Т. Кийосаки, Шэрон Л. Лектер.
Руководство Богатого Папы по инвестированию

Если вам понравился данный фрагмент, купить и скачать книгу можно на ЛитРес

ВЫРАЖЕНИЕ БЛАГОДАРНОСТИ

Официально работа над книгой "Богатый папа, бедный папа" началась 8 апреля 1997 года. Мы напечатали тысячу экземпляров, думая, что этого количества книг нам хватит, по крайней мере, на год. А потом — более миллиона экземпляров, причем на формальную рекламу не пошло ни единого доллара. Такой успех книг "Богатый папа, бедный папа" и "Квадрант денежного потока" не перестает изумлять нас. Книги расходились в основном благодаря информации, передаваемой от одного человека к другому. Это лучший вид маркетинга.

"Руководство богатого папы по инвестированию" — это благодарность всем за то, что вы помогли сделать книги "Богатый папа, бедный папа" и "Квадрант денежного потока" столь успешными.

Мы хотим лично поблагодарить за вклад в написание этой книги наших друзей — старых и новых, появившихся в ходе этой успешной работы. Если вас нет в этом списке, но вы так или иначе помогли созданию нашей книги, пожалуйста, простите нас за недосмотр и знайте, что мы вам очень признательны.

Мы благодарим за техническую и моральную поддержку: Диану Кеннеди, бухгалтера; Рольфа Парту, бухгалтера; доктора Анну Невин, педагога-психолога; Ким Батлер, финансиста; Франка Крери, инвестиционного банкира; Руди Миллера, венчурного капиталиста; Майкла Лектера, адвоката по защите интеллектуальной собственности; Криса Джонсона, юриста по ценным бумагам; доктора Вана Тарпа, инвестиционного психолога; Крейга Копполу, специалиста по коммерческой недвижимости; доктора Дольфа Деруса, Билла и Синди Шопофф, специалистов по инвестиционной недвижимости; Кейта Каннингхама, специалиста по реструктурированию корпораций; Уэйн и Линн Морганов, специалистов по образованию в области недвижимости; Хайдена Холланда, специалиста по трастам; Лэрри Кларка, предпринимателя в области недвижимости; Марти Вебера, предпринимателя в социальной сфере; Тома Вайсборна, биржевого брокера; Майка Вольфа, предпринимателя; Джона Барли, инвестора в области недвижимости; доктора Пола Джонсона, профессора бизнеса университета Тандерберд; Американскую высшую школу международного менеджмента; Каролиту Оливерос, профессора университета штата Аризона и университета Тандерберд; Ларри Гутша, консультанта по инвестициям; Лиз Беркенкамп, консультанта по инвестициям; Джона Милтон Фогта, издателя; Декстера Йагера и "Internet Services family"; Джона Аддисона и Триша Адамса, специалистов по ипотечному кредитованию; Брюса Уитинга, бухгалтера (Австралия); доктора Майкла Таларико, инвестора в недвижимость (Австралия); Гарри Розенберга, бухгалтера (Австралия); доктора Эда Кокена, финансового консультанта (Австралия); Джона Халласа, бизнесмена (Австралия); Дана Осборна, консультанта по международным фондовым рынкам (Австралия); Нигела Брунела, специалиста по торговле ценными бумагами (Австралия); Давида Рейда, адвоката по ценным бумагам (Канада); Томаса Аллена, адвоката по ценным бумагам (Австралия); Кельвина Душински, консультанта (Канада); Алана Жака, Раймонда Аарона, Дана Салливана, специалистов по бизнесу (Канада); Брайана Камерона, специалиста по ценным бумагам (Канада); Дженни Тэй, инвестора в бизнес (Сингапур); Патрика Лима и Дениса Уи, специалистов по инвестициям в недвижимость (Сингапур); Ричарда и Веронику Тан, Беллума и Дорину Тан, С. К. Тео, специалистов по бизнесу (Сингапур); Назима Кана, адвоката (Сингапур); К. С. Си и Сью Ка Вей, специалистов по бизнесу (Малайзия); Кевина Стока, Сару Вулард, Джо Спози, Рона Барри, Лорала Лангемейера, Мери Пэйнтер и Ким Аррис.

С огромной признательностью и любовью мы вспоминаем Синтию Оти и выражаем ей нашу благодарность. Синтия была финансовым комментатором на радиостанции "KSFO" в Сан-Франциско, Калифорния, биржевым брокером, коллегой-преподавателем и, что самое главное, другом. Нам ее очень не хватает.

Наш список не был бы полным без выражения глубокой благодарности членам нашей сплоченной команды в "CASHFLOW Technologies".

С благодарностью,
Роберт и Ким Кийосаки,
Шэрон Лектер

Отеческий совет по инвестированию

Много лет назад я спросил своего богатого папу: "Какой совет вы бы дали среднему инвестору?"

И он ответил: "Не быть средним".

Правило денег 90/10

Многие из нас слышали о правиле 80/20. Другими словами, 80% нашего успеха создается 20% наших усилий. Это правило, впервые сформулированное итальянским экономистом Вильфредо Парето в 1897 году, также известно как принцип наименьших усилий.

Богатый папа признавал справедливость правила 80/20 во всех областях, кроме денег. В этом случае он верил только в правило 90/10. Богатый папа заметил, что 10% людей владеют 90% всех денег. Он отмечал, что в мире кино 10% актеров получают 90% всех денег. А 10% всех спортсменов делают 90% всех денег. То же касается и музыкантов. Правило 90/10 применимо и к миру инвестирования. Именно поэтому совет моего богатого папы был таким: "Не быть средним". Недавно напечатанная в "The Wall Street Journal" статья подтвердила его точку зрения. В ней говорится, что 90% всех акций корпораций в Америке принадлежат лишь 10% всего населения.

В этой книге объясняется, как некоторые из инвесторов, входящих в эти 10%, получили 90% всех богатств и как вы могли бы сделать то же самое.

ВВЕДЕНИЕ

Чему вы научитесь, прочитав эту книгу

Комиссия по ценным бумагам и биржам США (КЦББ) считает аккредитованным инвестором человека, у которого:

1) годовой доход составляет 200 тысяч долларов или более; либо

2) годовой доход на одну супружескую пару составляет 300 тысяч долларов или более; либо

3) стоимость имущества за вычетом обязательств составляет 1 миллион долларов или более.

КЦББ ввела эти требования, чтобы защитить среднего инвестора от самых худших и самых рискованных в мире инвестиций. Проблема, однако, в том, что эти требования к инвестору в то же время ограждают среднего инвестора и от ряда самых лучших в мире инвестиций. Это одна из причин, почему богатый папа посоветовал среднему инвестору "не быть средним".

Начиная с нуля

Эта книга начинается с момента моего возвращения с вьетнамской войны в 1973 году. В моем распоряжении оставалось менее года до увольнения из рядов морской пехоты. Это означало, что скоро я останусь без работы, без денег, без имущества. Так что книга эта начинается с точки, знакомой многим из вас, — с точки, когда начинать приходится с нуля.

Ее написание явилось для меня настоящим испытанием. Я писал и переписывал ее четыре раза. Первый вариант начинался с уровня аккредитованного инвестора КЦББ — уровня, который начинается с минимального годового дохода в 200 тысяч долларов. После того как книга была завершена в первый раз, мой соавтор, Шэрон Лектер, напомнила мне о правиле 90/10. Она сказала: "Хотя эта книга о том, куда инвестируют богатые, суть такова, что 200 тысяч долларов в год зарабатывают менее 10% населения Америки. По правде говоря, мне кажется, что люди, достаточно зарабатывающие для того, чтобы войти в категорию аккредитованных инвесторов, составляют менее 3%". Поэтому сверхзадача при написании этой книги заключалась в том, чтобы написать об инвестициях, которые осуществляют богатые, инвестициях, которые начинаются с минимально требуемого уровня дохода в 200 тысяч долларов, и при этом учесть всех читателей, независимо от того, есть у них деньги для инвестирования или нет. Это была действительно чрезвычайно сложная задача, и именно поэтому потребовалось писать и переписывать данную книгу четыре раза.

Теперь она начинается с инвесторов самого низкого уровня и движется далее — к уровню самых искушенных инвесторов. Вместо того чтобы начинаться с уровня аккредитованного инвестора, книга начинается с того уровня, на котором я находился в 1973 году, потому что именно тогда у меня не было ничего, кроме мечты о том, что в один прекрасный день я разбогатею и стану инвестором, имеющим право осуществлять инвестиции для богатых. Инвестиции, о которых мало кто слышал, о которых пишут в финансовых газетах и которые продают инвестиционные брокеры по всей стране. Эта книга начинается с того момента, когда все, что у меня было, — это мечта и руководство моего богатого папы, как стать инвестором, который мог бы инвестировать как богатый человек.

Поэтому, независимо от того, мало у вас сегодня денег для инвестирования или много, независимо от того, мало вы знаете об инвестировании или много, эта книга должна быть для интересна. Суть очень сложного предмета излагается в ней настолько просто, насколько это вообще возможно. Она написана для каждого, кто хочет стать более информированным инвестором, независимо от того, каким количеством денег он располагает.

Если это ваша первая книга по инвестированию и вы опасаетесь, что она окажется слишком сложной, то могу вас уверить — она доступна вашему пониманию. Все, чего хотим мы с Шэрон, — это вызвать у вас желание научиться инвестировать; чтобы вы прочли эту книгу от начала до конца без предубеждения. Если некоторые места будут вам непонятны, тогда просто читайте слова, главное — продолжайте читать дальше. Даже если вам будет непонятно все, тем не менее, дойдя до заключительной главы этой книги, вы будете знать больше о предмете инвестирования, чем многие из тех людей, которые инвестируют на рынке в настоящее время. Прочитав всю книгу, вы будете знать об инвестировании намного больше, чем те люди, которые дают советы по инвестированию и которым за это платят. Книга начинается с простого и постепенно переходит к сложному, не обрастая излишними деталями. В некотором смысле эта книга достаточно простая, хотя и включает некоторые очень сложные инвестиционные стратегии. "Руководство по инвестированию" — это история о том, как богатый человек ведет за собой молодого неопытного новичка, стараясь с помощью рисунков и диаграмм объяснить ему подчас весьма сложный предмет инвестирования.

Правило денег 90/10

Мой богатый папа высоко ценил открытое итальянским экономистом Вильфредо Парето правило 80/20, известное также как принцип наименьших усилий. Хотя, когда речь шла о деньгах, богатый папа признавал только правило 90/10, означающее, что 10% людей делают 90% всех денег.

В номере журнала "The Wall Street Journal" от 13 сентября 1999 года была опубликована статья, поддерживающая эту точку зрения. Вот один из разделов этой статьи:

"Вопреки всем разговорам об инвестиционных фондах для масс, о парикмахерах и чистильщиках обуви, дающих «ценные указания» по инвестированию, фондовый рынок остается привилегией сравнительно немногочисленной элиты. По данным экономиста из Нью-Йоркского университета Эдварда Вольфа, в 1997 году лишь 43,3% всех семей владели какими-либо акциями — это самые последние из имеющихся данных. Среди этих пакетов многие были относительно небольшими. Держателями почти 90% всех акций являлись 10% самых богатых семей. Суть: в 1997 году эти 10% владели 73% чистого дохода страны, что больше по сравнению с 1983 годом, когда тем же 10% принадлежат только 68%".

Другими словами, хотя сегодня все больше людей занимаются инвестированием, богатые по-прежнему становятся еще богаче. Когда дело касается акций, соблюдается закон 90/10.

Лично меня волнует то обстоятельство, что все больше и больше семей рассчитывают на то, что инвестиции будут поддерживать их в будущем. Проблема в том, что в то время, когда все больше людей инвестируют, очень немногие из них являются хорошо образованными инвесторами. А если рынок обрушится, что станет со всеми этими новичками-инвесторами? Федеральное правительство Соединенных Штатов защищает наши сбережения от катастрофических потерь, но оно не защищает наши инвестиции. Вот почему, когда я спросил моего богатого папу: "Какой совет вы бы дали среднему инвестору?" — он ответил: "Не быть средним".

Как не быть средним

Я понял важность инвестирования, когда мне было всего 12 лет. До тех пор понятие инвестирования не особенно меня занимало. В голове у меня были бейсбол и футбол, а не инвестирование. Я слышал это слово, но не обращал на него особого внимания, пока не увидел, на что оно способно. Помнится, я как-то шел по маленькому пляжу с человеком, которого называю своим богатым папой, и его сыном Майком, моим лучшим другом. Богатый папа показывал нам недвижимость, которую только что купил. Хотя мне было всего 12 лет, я понял, что мой богатый папа только что купил один из самых ценных объектов собственности в нашем городке. Даже будучи 12-летним мальчиком, я понимал, что выходящий к океану участок с песчаным пляжем ценился выше, чем участок без пляжа. Моей первой мыслью было: "Как папа Майка может позволить себе купить такой дорогой участок?" Волны омывали ступни моих босых ног, а я стоял и смотрел на человека, ровесника моего настоящего отца, который сделал одно из самых больших финансовых вложений в своей жизни. Я с благоговением смотрел на него, размышляя о том, как он смог позволить себе приобрести такой участок земли. Я знал, что мой отец получал значительно больше денег, потому что был высокооплачиваемым правительственным чиновником с более высокой зарплатой. Но я знал также, что он никогда не смог бы позволить себе купить землю прямо на берегу океана. Так как же папа Майка смог сделать это? Тогда я еще не понимал, что моя карьера профессионального инвестора началась именно в тот самый момент, когда я осознал могущественную силу, заключенную в слове "инвестирование".

Теперь, когда со дня нашей прогулки по пляжу с моим богатым папой и его сыном Майком прошло 40 лет, на моих занятиях по инвестированию люди задают многие из тех самых вопросов, которые я задавал в тот день:

1. "Как я могу инвестировать, если у меня нет денег?"

2. "У меня есть 10 тысяч долларов для инвестирования. Куда бы вы посоветовали мне инвестировать?"

3. "Куда вы рекомендуете инвестировать — в недвижимость, инвестиционные фонды или акции?"

4. "Могу ли я купить недвижимость или акции, не имея денег?"

5. "Правда ли, что нужны деньги, чтобы делать деньги?"

6. "Является ли инвестирование рискованным предприятием?"

7. "Как вы можете получать такие высокие доходы с таким незначительным риском?"

8. "Могу ли я инвестировать вместе с вами?"

Сегодня все больше людей начинают осознавать мощную силу, скрытую в слове "инвестирование". Многие хотят узнать, как заставить эту силу работать на себя. Я надеюсь, что прочитав данную книгу, вы получите ответы на многие из этих вопросов, а если нет, то она побудит вас искать ответы, которые будут работать именно на вас. Более 40 лет назад самым важным, что сделал для меня мой богатый папа, было то, что он зажег во мне искру любопытства в отношении инвестирования. Интерес пробудился во мне, когда я осознал, что папа моего лучшего друга, человек, который получал меньше моего настоящего папы (во всяком случае, если сравнивать их зарплаты), мог позволить себе инвестиции, которые могли позволить себе только богачи. Я понял, что мой богатый папа имел какую-то власть, которой не было у моего настоящего отца, и тоже захотел обладать ею.

Многие люди боятся этой власти, стараясь держаться от нее подальше, а многие даже становятся ее жертвами. Вместо того, чтобы бежать от этой власти или осуждать ее, говоря что-нибудь вроде — "богатые эксплуатируют бедных", "инвестирование — вещь рискованная" или "я и не стремлюсь быть богатым", я стал проявлять любопытство. Именно оно и мое желание получить эту власть, известную также как знание и умение, побуждали меня задавать вопросы и искать ответы на них — путь, по которому я и следую всю свою жизнь.

Инвестируя, как богач

Быть может, эта книга и не даст вам всех конкретных ответов, которых вы, возможно, ждете. Главное мое намерение — дать вам представление о том, как многие из богатейших людей, достигших всего самостоятельно, делали деньги и продолжали приумножать их, сколачивая огромные состояния. Когда в возрасте 12 лет я стоял на пляже и смотрел на только что приобретенный богатым папой участок земли, мой разум открылся навстречу целому миру возможностей, которых не было у меня в отчем доме. Я понял, что не деньги сделали моего богатого папу инвестором. Я понял, что мой богатый папа обладал складом мышления, противоречащим, а подчас и прямо противоположным складу мышления моего настоящего отца. Я вдруг увидел, что должен понять склад мышления богатого папы, если хочу иметь такую же финансовую мощь, как и он. Я знал, что если буду думать, как он, то всегда буду богатым. Но если этого не произойдет, то я никогда не стану по-настоящему богатым, независимо от того, сколько у меня будет денег. Богатый папа только что инвестировал в один из самых дорогих участков земли в нашем городе, и это при том, что у него не было денег. Я понял, что богатство — это образ мыслей, а не размер банковского счета. Именно этот склад мышления богатых инвесторов мы с Шэрон хотим довести до вашего сведения, и именно поэтому мы перерабатывали эту книгу четыре раза.

Ответ богатого папы

Стоя тогда, 40 лет назад, на пляже, я наконец набрался мужества и спросил богатого папу: "Как вы смогли купить эти 10 акров самой дорогой земли у океана? Ведь мой папа не может". Тогда богатый папа положил руку мне на плечо и произнес в ответ то, чего я никогда не забуду. Мы повернулись и пошли вдоль берега по самой кромке воды, причем его рука лежала на моем плече, и он начал по-дружески разъяснять мне основы своих представлений о деньгах и инвестировании. Начал он так: "Я тоже не могу позволить себе эту землю, зато мой бизнес может". В тот день мы ходили по пляжу целый час — богатый папа посредине, его сын по одну сторону от него, а я — по другую. Так начались мои уроки по инвестированию.

Несколько лет назад я проводил трехдневный курс по инвестированию в Сиднее, в Австралии. Первые полтора дня я занимался обсуждением всех вопросов, касающихся создания бизнеса. В конце концов один из слушателей с раздражением поднял руку и сказал:

— Я пришел учиться инвестированию. Почему вы тратите столько времени на бизнес?

Я ответил:

— На то есть две причины. Причина номер один: то, во что в конечном счете мы инвестируем, — это бизнес. Инвестируя в акции, вы инвестируете в бизнес. Если вы покупаете объект недвижимости, такой как многоквартирный дом, то этот дом — тоже бизнес. Если вы покупаете облигацию, вы тоже инвестируете в бизнес. Чтобы быть хорошим инвестором, вы, в первую очередь, должны хорошо разбираться в бизнесе. Причина номер два: лучший способ инвестировать — это когда ваш бизнес покупает ваши инвестиции за вас. Худший способ инвестировать — это инвестировать как частное лицо. Средний инвестор знает о бизнесе очень мало и часто инвестирует как частное лицо. Вот почему я уделяю так много времени бизнесу в моих курсах по инвестированию.

В данной книге я также рассказываю о том, как создать бизнес и производить его анализ. Я также уделю время вопросу инвестирования через бизнес, потому что именно так учил меня богатый папа. Как он сказал мне 40 лет назад, "я тоже не могу позволить себе эту землю. Но мой бизнес может". Другими словами, правило моего богатого папы гласило: "Мой бизнес покупает мои инвестиции. Большинство людей не являются богатыми, потому что они инвестируют как Частные лица, а не как владельцы бизнеса". В этой книге вы увидите, почему большинство из 10%, владеющих 90% акций, являются владельцами бизнесов и инвестируют через свои бизнесы и как вам делать то же самое.

Далее по ходу занятий упомянутый слушатель понял, почему я уделил столько времени бизнесу. По мере продвижения вперед он и все остальные начали понимать, что самые богатые инвесторы мира не покупают инвестиции. Большинство из "инвесторов 9010" создают свои собственные инвестиции. Сегодня есть миллиардеры, которым еще нет и тридцати лет, не потому, что они купили инвестиции. Они создали инвестиции, называемые бизнесом, который хотят купить миллионы людей.

Почти каждый день я слышу, как люди говорят: "У меня есть идея нового продукта, который принесет миллионы". К несчастью, большинство из этих созидательных идей никогда не превратятся в состояние. Из этой книги вы узнаете о том, как 10% людей превращают свои идеи в многомиллионный и даже многомиллиардный бизнес, в который инвестируют другие инвесторы. Вот почему богатый папа потратил столько времени, чтобы научить меня строить различного рода бизнес, а также анализировать все виды бизнеса, в которые можно инвестировать. Так что если у вас есть идея, которая, по вашему мнению, может сделать вас богатым (или даже помочь вам вступить в клуб 90/10), тогда вторая часть книги как раз для вас.

"Купи, придержи и молись"

Многие годы богатый папа подчеркивал, что разные люди понимают под инвестированием разные вещи. Сегодня я часто слышу, как люди говорят что-то вроде:

1. "Я только что купил 500 акций компании XYZ по цене 5 долларов за акцию. Цена поднялась до 15 долларов, и я продал их. 5 тысяч долларов я сделал менее чем за неделю!"

2. "Мой муж и я покупаем старые дома. Мы ремонтируем их и продаем, имея от этого прибыль".

3. "Я торгую товарными фьючерсами.

4. "У меня больше миллиона долларов на пенсионном счете".

5. "Надежный, как деньги в банке".

6. "У меня диверсифицированный портфель инвестиций".

7. "Я инвестирую на длительный срок".

Как говорил богатый папа, разные люди понимают под инвестированием разные вещи. Приведенные выше фразы отражают различные типы процедур, применяемых при инвестировании. Но мой богатый папа инвестировал не так. Вместо этого он говорил: "Большинство людей — не инвесторы, а спекулянты или игроки. Они имеют менталитет «купи, придержи и молись, чтобы цена пошла вверх». Большинство инвесторов живут в надежде на то, что рынок будет держаться, и в страхе, что рынок обрушится. Истинный инвестор делает деньги независимо от того, движется рынок вверх или обваливается. Он делает деньги независимо от того, выигрывает он или проигрывает, действуя как в долгосрочном, так и в краткосрочном режиме. Средний же инвестор не знает, как это делать, и именно поэтому большинство инвесторов являются средними, составляющими те 90%, которые делают лишь 10% всех денег.

Больше, чем просто купить, придержать и молиться

Инвестирование значило для богатого папы нечто большее, чем купить, придержать и молиться. Эта книга раскрывает следующие темы:

1. 10 рычагов управления инвестора. Многие говорят, что инвестировать рискованно. Богатый папа говорил: "Инвестировать не рискованно. Рискованно не уметь управлять". В книге изложены 10 рычагов управления инвестора, предложенные богатым папой, используя которые можно снизить риск и увеличить прибыли.

2. План моего богатого папы состоял из 5 фаз, который вывел меня из состояния безденежья и привел к такому состоянию, когда я инвестирую, используя большое количество денег. Первая фаза этого плана подготовила мой разум к тому, чтобы стать богатым инвестором. Это простая, но очень важная фаза для любого, кто хочет инвестировать с уверенностью.

3. Разные налоговые законы для разных инвесторов. Во второй книге ("Квадрант денежного потока") я описываю четыре различных типа людей, встречающихся в мире бизнеса. Это следующие типы:

щелкните, и изображение увеличится

Причина, по которой богатый папа призывал меня инвестировать из квадранта Б, заключается в том, что налоговые законы для инвестирования из квадранта Б более благоприятны. Богатый папа постоянно говорил: "Налоговые законы несправедливы. Они написаны богатыми для богатых. Если хочешь быть богатым, ты должен использовать те же налоговые законы, которые используют богатые". Одной из причин, по которым 10% людей контролируют большую часть богатств, является то, что только эти 10% знают, какие налоговые законы использовать.

В 1943 году федеральное правительство перекрыло большинство налоговых лазеек для всех работающих по найму. В 1986 году оно прикрыло налоговые лазейки, которыми пользуется квадрант Б и частные лица из квадранта С (такие как врачи, юристы, бухгалтеры, инженеры и архитекторы).

Другими словами, еще одна причина, почему 10% инвесторов делают 90% денег, состоит в том, что лишь они знают, как инвестировать из четырех различных квадрантов, получая различные налоговые преимущества. Средний инвестор часто инвестирует только из одного квадранта.

4. Почему и как истинный инвестор делает деньги вне зависимости от того, движется рынок вверх или обрушивается вниз.

5. Различие между фундаментальными и техническими инвесторами.

6. В книге "Квадрант денежного потока" я рассматривал шесть уровней инвесторов. Эта книга начинается с двух последних уровней инвесторов, разбивая их, в свою очередь, на следующие типы инвесторов:

  • аккредитованный инвестор;
  • квалифицированный инвестор;
  • искушенный инвестор;
  • инвестор изнутри;
  • высший инвестор.

Прочитав книгу до конца, вы будете знать, какое образование и какие практические навыки характерны для каждого типа инвесторов и чем эти типы отличаются.

7. Многие люди говорят: "Вот сделаю много денег — и конец моим финансовым проблемам". Чего они не понимают, так это того, что иметь слишком много денег — такая же большая проблема, как иметь их в недостаточном количестве. Из этой книги вы узнаете разницу между двумя разновидностями финансовых проблем. Одна проблема — это нехватка денег. Другая проблема — это избыток денег. Мало кто осознает, какой серьезной может быть последняя проблема. Одна из причин, почему так много людей разоряются после того, как сделают много денег, заключается в том, что они не знают, как справиться с проблемой избытка денег.

Из этой книги вы узнаете, как, начав с проблемы недостатка денег, сделать много денег, а затем решить проблему избытка денег. Другими словами, эта книга научит вас не только тому, как сделать много денег, но и тому, как их удержать. Как сказал мой богатый папа, "что проку в том, что люди делают много денег, если потом их теряют?"

Один мой друг, биржевой брокер, однажды сказал мне: "Средний инвестор не делает деньги на рынке. При этом он не обязательно теряет деньги — он просто их не делает. Я видел множество инвесторов, которые, скажем, в этом году делают деньги, а в следующем все их отдают обратно".

8. Как сделать намного больше, чем эти 200 тысяч долларов — минимальный уровень дохода, необходимый для того, чтобы начать инвестировать в то, во что инвестируют богатые. Богатый папа говорил мне: "Деньги — это лишь точка зрения. Как ты можешь стать богатым, если считаешь, что 200 тысяч долларов — это большие деньги? Если ты хочешь быть богатым инвестором, то должен понять, что это минимальная сумма для регистрации в качестве аккредитованного инвестора, лишь капля в море". Именно поэтому столь важна "первая фаза" этой книги.

9. "Первая фаза" этой книги морально подготавливает вас к тому, чтобы стать богатым инвестором, и в конце каждой главы содержит небольшие интеллектуальные тесты.

Несмотря на то что эти тесты простые, они предназначены для того, чтобы заставить вас думать, а возможно, и обсудить ваши ответы с близкими вам людьми. Именно подобные душещипательные вопросы, которые задавал мне богатый папа, помогли мне найти ответы, которые я искал. Другими словами, многие из ответов, касающихся инвестирования, которые я искал, на самом деле были изначально скрыты во мне самом.

Что делает инвестора 90/10 особенным?

Одним из важнейших аспектов данной книги является психологическая разница между средним инвестором и инвестором 90/10. Богатый папа часто повторял: "Хочешь быть богатым — выясни, что делают другие, и сделай прямо противоположное". По мере того как вы будете читать эту книгу, вы увидите, что большинство различий между 10% инвесторов, делающих 90% всех денег, и 90%, которые делают только 10% денег, не в том, во что они инвестируют, а в различии их мышления. Например:

1. Большинство инвесторов говорят: "Не рискуй". Богатый инвестор рискует.

2. Большинство инвесторов говорят: "Диверсифицируй". Богатый инвестор сосредотачивается на чем-то одном.

3. Средний инвестор старается свести долг до минимума. Богатый инвестор увеличивает долг в свою пользу.

4. Средний инвестор старается уменьшить расходы. Богатый инвестор знает, как увеличивать расходы в целях собственного обогащения.

5. Средний инвестор имеет работу. Богатый инвестор создает рабочие места.

6. Средний инвестор трудится в поте лица. Богатый инвестор работает все меньше и меньше, получая все больше и больше.

Обратная сторона медали

Итак, важный аспект при чтении этой книги — отмечать для себя, когда ваши мысли на 180° расходятся с направляющими мыслями моего богатого папы. Он говорил: "Одна из причин, почему так мало людей становятся богатыми, в том, что они заклиниваются на одном образе мышления. Им кажется, что существует только один способ думать о чем-то или делать что-то. В то время как средний инвестор думает: «Действуй с оглядкой, не рискуй», богатый должен также думать о том, как повысить свое мастерство, чтобы можно было брать на себя больше риска". Богатый папа называл такой стиль мышления "думать об обеих сторонах медали". Он развивал свою мысль так: "Богатый инвестор должен обладать более гибким мышлением, чем средний. К примеру, при том, что оба инвестора — средний и богатый — должны думать о безопасности, богатый инвестор должен также думать о том, как позволить себе идти на больший риск. В то время как средний инвестор думает о том, как уменьшить долг, богатый думает о том, как его увеличить. В то время как средний инвестор живет в страхе от возможного обвала рынка, богатый ждет обвала рынка с надеждой. Хотя это и звучит как противоречие по отношению к среднему инвестору, именно это противоречие делает богатого инвестора богатым".

Читая книгу, не забывайте о противоречиях в образе мышления между средними и богатыми инвесторами. Как говорил богатый папа, "богатый инвестор никогда не забывает о том, что у каждой медали есть две стороны. Средний инвестор видит только одну сторону. И именно та сторона, которой не видит средний инвестор, делает среднего инвестора средним, а богатого — богатым". Вторая часть этой книги как раз об обратной стороне медали.

Хочешь пойти дальше, чем средний инвестор?

Эта книга — нечто большее, чем просто книга об инвестировании с последующими советами и магическими формулами. Одна из главных целей ее написания — дать вам возможность выработать другую точку зрения на инвестирование. Она начинается с того, как я возвращаюсь с вьетнамской войны в 1973 году и готовлю себя к тому, чтобы начать инвестировать как богатый инвестор. В 1973 году богатый папа начал учить меня, как приобрести такую же финансовую силу, какой обладал он, — силу, о существовании которой я впервые узнал в 12 лет. 40 лет назад, стоя на песчаном пляже и глядя на недавно сделанную инвестицию моего богатого папы, я понял, что, говоря об инвестировании, разница между моими богатым и бедным папами лежит значительно глубже, чем количество денег, которые каждый из них мог инвестировать. Разница, прежде всего, заключена в глубокой потребности человека стать чем-то большим, чем просто средним инвестором. Если у вас есть такая потребность — тогда читайте дальше!

Первая фаза. ГОТОВЫ ЛИ ВЫ МОРАЛЬНО К ТОМУ, ЧТОБЫ СТАТЬ ИНВЕСТОРОМ?

Рычаг управления инвестора № 1 Управление собой

Глава 1. ВО ЧТО МНЕ ИНВЕСТИРОВАТЬ?

В 1973 году я вернулся домой из Вьетнама. Мне повезло, что меня определили на базу, расположенную на Гавайских островах рядом с домом, а не на Восточном побережье США. Устроившись при аэродроме морской пехоты, я позвонил моему другу Майку, и мы договорились позавтракать вместе с его отцом — человеком, которого я называю своим богатым папой. Майку не терпелось показать мне своего новорожденного сына и новый дом, так что мы условились о том, что позавтракаем у него дома в следующую субботу. Когда лимузин Майка подъехал, чтобы забрать меня возле унылого серого здания гарнизонного КХО (квартиры холостых офицеров), я начал понимать, как много изменилось с того времени, когда мы вместе заканчивали школу в 1965 году.

— Добро пожаловать домой! — сказал Майк, когда я входил в вестибюль его великолепного дома с мраморными полами. Майк весь светился — улыбка до ушей, — держа на руках своего семимесячного сына. — Хорошо, что ты вернулся целым и невредимым.

— Так точно, — ответил я, а сам смотрел мимо Майка на играющую голубую гладь Тихого океана, переходящую в белый песок перед его домом. Дом был шикарный. Это была одноярусная вилла в тропическом стиле, воплотившая в себе все изящество и очарование старого и нового укладов жизни Гавайских островов. Там были великолепные персидские ковры, высокие зеленые растения в кадках и большой бассейн, с трех сторон огороженный домом, а с четвертой стороны был океан. Дом выглядел очень открытым, свежим — настоящий образец стильной островной жизни, безупречный до мелочей. Это было воплощение моих мечтаний о роскошной жизни на Гавайях.

— Разреши представить тебе моего сына Джеймса, — сказал Майк.

— О-о! — внезапно опомнившись, выговорил я. Наверняка, у меня отвисла челюсть, поскольку я впал в состояние транса, ошеломленный красотой этого дома. — Какой прелестный мальчик, — сказал я, как сказал бы любой человек, глядя на новорожденного младенца. Я стоял, строя рожицы малышу, который безразлично смотрел на меня, но мой разум все никак не мог прийти в себя от шока — осознания того, как много переменилось за восемь лет. Я жил на военной базе в старом бараке, деля комнату с тремя другими неопрятными, помешанными на пиве молодыми летчиками, в то время как Майк жил в имении, которое потянет не на один миллион долларов, с красавицей-женой и новорожденным сыном.

— Проходи! — продолжал Майк. — Папа и Конни ждут нас во внутреннем дворике.

Завтрак был бесподобный. Подавала на стол их собственная горничная. Я сидел, наслаждаясь едой, видами из окна и компанией, когда вдруг вспомнил о моих трех соседях по комнате. Должно быть, в этот самый момент они обедают в нашей офицерской столовой. Была суббота, а значит, на завтрак должны были подавать суррогатный бутерброд и миску супа.

Когда обычные любезности и воспоминания о старых временах были позади, богатый папа сказал:

— Как видишь, Майк неплохо потрудился, инвестируя прибыли от бизнеса. За последние два года мы сделали больше денег, чем я за первые двадцать. Правду говорят, что первый миллион самый трудный.

— Значит, дела шли хорошо? — спросил я в надежде выудить побольше о том, каким образом столь стремительно взлетело в гору их состояние.

— Бизнес отличный, — сказал богатый папа. — Эти новые «Боинги-747» везут на Гавайи так много туристов со всего мира, что бизнесу больше ничего не остается, как расти. Но настоящий успех пришел к нам, скорее, от наших инвестиций, чем от нашего бизнеса. А за инвестиции отвечает Майк.

— Поздравляю, — повернулся я к Майку. — Хорошая работа.

— Спасибо, — ответил Майк. — Но хвалить надо не только меня. Папина формула инвестиций — вот что на самом деле работает. Я просто делаю в точности то, чему он все эти годы учил нас относительно бизнеса и инвестирования.

— И это явно приносит плоды, — заметил я. — Не могу поверить, что ты живешь здесь, в самом богатом районе города. А помнишь, как мы были бедными ребятишками, шныряли между домами с досками для серфинга, пытаясь пробраться на пляж?

Майк рассмеялся:

— Помню. Помню, как эти злющие богатые дядьки гонялись за нами. Теперь я сам злой богатый дядька, бегаю и гоняю таких же вот ребятишек. Кто бы мог подумать, что мы с тобой будем жить… — Майк вдруг замолк, поняв, что сказал что-то не то. Он понял, что, в то время как он жил здесь, я жил на другой стороне острова в грязном военном бараке. — Извини, — сказал он. — Я… не хотел…

— Какие там извинения, — усмехнулся я. — Я рад за тебя. Рад, что ты так обеспечен и имеешь успех. Ты это заслужил, потому что не пожалел времени, чтобы научиться ведению бизнеса. Я распрощаюсь с бараками через пару лет, когда завершится мой контракт с морской пехотой.

Почувствовав напряженность, возникшую между мной и Майком, богатый папа вмешался в разговор:

— Он потрудился лучше, чем я. Я очень им горжусь. Я горжусь ими обоими — моим сыном и его женой. Они отличная команда. Сами заработали все, что у них есть. А теперь, Роберт, когда ты вернулся с войны, очередь за тобой.

Можно мне инвестировать с вами?

— Я бы очень хотел инвестировать вместе с вами! — охотно подхватил я. — Я скопил почти 3 тысячи долларов, пока был во Вьетнаме, и хотел бы их инвестировать, пока не растратил. Можно мне инвестировать с вами?

— Хорошо. Я посоветую тебе хорошего биржевого брокера, — сказал богатый папа. — Уверен, он даст тебе дельный совет, может, даже парочку верных подсказок.

— Нет, нет, нет! — воскликнул я. — Я хочу инвестировать в то, во что инвестируете вы. Послушайте. Я ведь так давно вас обоих знаю. Знаю, что у вас всегда что-то есть, над чем вы работаете или во что инвестируете. Я не хочу идти к биржевому брокеру. Ребята, я хочу быть с вами в деле.

В комнате воцарилась тишина. Я ждал от богатого папы или от Майка какого-то ответа. Тишина начала переходить в напряженность.

— Я сказал что-то не так? — в конце концов спросил я.

— Да нет, — сказал Майк. — Мы с папой сейчас инвестируем в пару новых проектов, они интересные, но я все же думаю, что тебе лучше сначала позвонить одному из наших биржевых брокеров и начать инвестировать с ним.

И вновь была тишина, прерываемая лишь звоном тарелок и стаканов, которые горничная убирала со стола. Конни, жена Майка, попросила ее извинить и встала, чтобы унести ребенка в другую комнату.

— Не понимаю, — произнес я. Обращаясь скорее к богатому папе, нежели к Майку, я продолжал: — Все эти годы я работал бок о бок с вами обоими, создавая ваш бизнес. Работал почти за так. Пошел в колледж, как вы мне советовали, сражался за свою страну, как это положено молодому человеку, — ведь так говорили вы. А теперь, когда я достаточно взрослый и, наконец, имею пару долларов, чтобы инвестировать, вы как-то жметесь, когда я говорю, что хочу инвестировать в то же, во что и вы. Не понимаю. С чего вдруг такой холод? Вы что, заноситесь передо мной или хотите меня отфутболить? Не хотите, чтобы я стал таким же богатым, как вы?

— Да нет никакого холода, — ответил Майк. — Ты не прав, когда говоришь, что мы заносимся перед тобой или не хотим, чтобы ты стал богатым. Все дело в том, что теперь все по-другому.

Богатый папа неторопливо кивнул головой в знак молчаливого согласия.

— Мы были бы рады, если бы ты стал инвестировать в то, во что инвестируем мы, — наконец произнес он. — Но это было бы нарушением закона.

— Нарушением закона? — не веря своим ушам, воскликнул я. — Вы что, ребята, делаете что-то противозаконное?

— Нет, нет, — усмехнулся богатый папа. — Мы бы никогда не стали делать что-либо противозаконное. Стать богатым законным путем достаточно легко, чтобы рисковать сесть в тюрьму из-за чего-нибудь незаконного.

— Именно потому, что мы хотим всегда оставаться на стороне закона, мы и говорим, что было бы незаконным тебе инвестировать с нами, — сказал Майк.

— Для Майка и меня не противозаконно инвестировать в то, во что мы инвестируем. Но это было бы противозаконно для тебя, — суммировал богатый папа.

— Но почему? — недоумевал я.

— Потому, что ты не богат, — мягко и осторожно ответил Майк. — То, во что мы инвестируем, годится только для богатых.

Слова Майка словно пронзили меня. Поскольку он был моим лучшим другом, я знал, что ему нелегко было сказать их мне. И хотя он произнес их так мягко, как только мог, они больно, как ножом, ранили мое сердце. Я начинал понимать, насколько глубока была финансовая пропасть между нами. При том, что наши отцы начинали с нуля, Майк и его отец достигли огромного состояния. А мы с отцом по-прежнему оставались, как говорят, по ту сторону дороги. У меня было ощущение, что этот большой дом с восхитительным пляжем из белого песка был очень далеко от меня, и расстояние это измерялось не милями, а чем-то гораздо большим. Откинувшись в кресле, сложив руки на груди и уйдя в себя, я сидел и тихо кивал, осмысливая этот момент в нашей жизни. Нам обоим было по 25 лет, но во многих отношениях Майк был на 25 лет старше меня в смысле финансов. Мой родной отец увольнялся сейчас со своей государственной службы и должен был начинать с нуля в свои 52 года. А я еще даже и не начинал!

— С тобой все в порядке? — заботливо поинтересовался богатый папа.

— Да, в порядке, — ответил я, изо всех сил стараясь не показывать ту боль, которую я испытывал от чувства жалости к себе и своей семье. — Просто мне надо хорошенько подумать и покопаться в себе, — сказал я, заставив себя браво усмехнуться.

В комнате воцарилась тишина. Мы слушали шум волн. Прохладный бриз приносил свежесть в этот великолепный дом. Майк, богатый папа и я молча сидели, пока мало-помалу я не начал принимать реальность услышанного.

— Значит, я не могу инвестировать вместе с вами, потому что я не богатый, — наконец сказал я, выходя из транса. — А если бы я стал инвестировать в то, во что инвестируете вы, это было бы противозаконно?

Богатый папа и Майк кивнули.

— В каком-то смысле, — добавил Майк.

— И кто же издал такой закон? — спросил я.

— Федеральное правительство, — ответил Майк.

— КЦББ, — добавил богатый папа.

— КЦББ? — переспросил я. — Что за КЦББ?

— Комиссия по ценным бумагам и биржам, — пояснил богатый папа. — Она была создана в 30-е годы под руководством Джозефа Кеннеди, отца нашего покойного президента Джона Кеннеди.

— Почему она была создана? — спросил я.

Богатый папа рассмеялся:

— Она была создана, чтобы защитить общество от диких недобросовестных дельцов, бизнесменов, брокеров и инвесторов.

— Почему вы смеетесь? — удивился я. — Дело-то вроде бы хорошее.

— Да, это очень хорошее дело, — ответил богатый папа, все еще слегка посмеиваясь. — До обвала фондового рынка в 1929 году людям продавали много сомнительных, ненадежных и поддельных инвестиций. Распространялось много лжи и дезинформации. Поэтому и создали КЦББ в качестве сторожевого пса. Это орган, который помогает создавать правила, а также обеспечивать их исполнение. Он выполняет очень важную роль. Без КЦББ у нас был бы хаос.

— Так почему же вы смеетесь? — настойчиво повторил я свой вопрос.

— Да потому, что, защищая общество от плохих инвестиций КЦББ в то же время не подпускает общество к самым лучшим инвестициям, — ответил богатый папа уже более серьезным тоном.

— Но если КЦББ ограждает общество от худших и от лучших инвестиций, то во что же инвестирует общество? — поинтересовался я.

— В "санированные" инвестиции, — ответил богатый папа. — В инвестиции, следующие установленным КЦББ нормам.

— Так что же в этом плохого? — спросил я.

— Ничего, — сказал богатый папа. — Я думаю, это хорошая идея. Мы должны иметь правила и обеспечивать их исполнение. Этим и занимается КЦББ.

— Тогда что в этом смешного? — спросил я. — Я знаю вас много лет и вижу, что вы чего-то не договариваете, что и вызывает у вас смех.

— Я уже сказал тебе, — повторил богатый папа, — что смеюсь потому, что, защищая общество от плохих инвестиций, КЦББ одновременно защищает его и от лучших инвестиций.

— И это одна из причин, почему богатые становятся еще богаче? — неуверенно спросил я.

— Именно так, — сказал богатый папа. — Я смеюсь потому, что вижу ироничность этой картины в целом. Люди инвестируют, потому что хотят стать богатыми. Но потому, что они не богатые, им не разрешено совершать инвестиции, которые могли бы сделать их такими. Только если ты богатый человек, ты можешь инвестировать в то, во что инвестируют богатые. Таким образом, богатый становится еще богаче. Я усматриваю в этом иронию.

— Но почему так делается? — спросил я. — Чтобы защитить бедных и средний класс от богатых?

— Нет, не обязательно, — ответил Майк. — Я думаю, на самом деле это делается для того, чтобы защитить бедных и средний класс от них самих.

— Что ты такое говоришь? — удивился я.

— Дело в том, что плохих сделок намного больше, чем хороших, — сказал богатый папа. — Если человек несведущ, для него все сделки — как хорошие, так и плохие — выглядят одинаково. Требуются солидный опыт и образование, чтобы среди сложных инвестиций уметь разглядеть хорошие и плохие. Быть искушенным — это знать, что делает одни инвестиции хорошими, а другие — опасными. А большинство людей попросту не имеют такого образования и опыта. Майк, почему ты не покажешь последнюю сделку, которую мы изучаем?

Майк встал из-за стола, пошел к себе в кабинет и вернулся с папкой-скоросшивателем, заполненной всякими бумагами: страницами текста, картинками, цифрами, картами, — всяких бумаг толщиной в два дюйма.

— Вот пример того, что мы изучаем на предмет возможного инвестирования, — сказал Майк, усаживаясь за стол. — Это то, что называется "незарегистрированная ценная бумага". Этот вид инвестиции еще иногда называют меморандумом частного размещения.

Чем дольше Майк перелистывал страницы и показывал мне графики, схемы, карты и страницы текста, описывающего возможный риск и прибыли от данной инвестиции, тем меньше я понимал. Меня потянуло в сон, когда Майк стал объяснять, почему он считал это такой прекрасной возможностью для инвестирования.

Богатый папа, видя, что я буквально придавлен потоком незнакомой информации, остановил Майка, сказав:

— Это именно то, что должен был увидеть Роберт.

После чего он указал на маленький абзац на обложке книги: "Льготы из Акта о ценных бумагах от 1933 года".

— Я хочу, чтобы ты это понял, — сказал он.

Я подался вперед, чтобы лучше рассмотреть мелкий шрифт, на который указывал его палец. Мелким шрифтом было написано:

"Эта инвестиция только для аккредитованных инвесторов. Аккредитованным инвестором, по общим понятиям, считается лицо, которое:

  • владеет имуществом, стоимость которого, за вычетом обязательств, составляет 1 миллион долларов или более; или
  • имеет годовой доход 200 тысяч долларов или более каждый год в течение последних лет (или 300 тысяч долларов в сумме на супружескую пару) и имеет обоснованные возможности выйти на такой же уровень дохода в текущем году".

Откинувшись на спинку кресла, я сказал:

— Так вот почему вы сказали, что я не могу инвестировать в то же, во что инвестируете вы. Эти инвестиции только для богатых.

— Или людей с высокими доходами, — добавил Майк.

— Жесткими являются не только эти требования, но и то, что минимум, который можно вложить в эту инвестицию, составляет 35 тысяч долларов. Это цена одной инвестиционной "единицы", как ее еще называют.

— 35 тысяч! — ахнул я. — Это большие деньги и большой риск. Вы хотите сказать, что это самое меньшее, что можно вложить в это дело?

Богатый папа кивнул:

— Сколько правительство платит тебе как летчику морской пехоты?

— Во Вьетнаме я получал 12 тысяч долларов в год вместе с летными и боевыми. По правде говоря, я еще не знаю, сколько мне будут платить теперь, когда я на Гавайях. Может, дадут дополнительно какую-то ДСЖ-доплату за риск жизнью. Но она, конечно, будет небольшой. Уж точно не будет покрывать стоимость жизни на Гавайях.

— В таком случае сэкономить 3 тысячи долларов для тебя было настоящим достижением, — заметил богатый папа, пытаясь хоть как-то меня развеселить. — Ты сэкономил почти 25% твоего валового дохода.

Я кивнул, а про себя подумал о том, как бесконечно далеко я отстал от того, чтобы стать этим так называемым аккредитованным инвестором. Я прикинул, что, даже если бы я стал генералом морской пехоты, я, наверное, не зарабатывал бы достаточно денег для того, чтобы считаться аккредитованным инвестором. Да что там! Даже президент Соединенных Штатов, если он до этого не был богатым, не смог бы удовлетворять этим требованиям, если брать в расчет только зарплату.

— Так что же мне делать? — в конце концов спросил я. — Почему я не могу просто дать вам мои 3 тысячи долларов, вы добавите их к вашим деньгам, а потом мы поделим прибыль, когда дело окупится?

— Мы могли бы поступить так, — сказал богатый папа. — Но я бы не советовал. Во всяком случае, тебе.

— Почему? — спросил я. — Почему не мне?

— У тебя уже есть достаточно хороший фундамент финансового образования. Поэтому ты можешь пойти гораздо дальше, чем стать просто аккредитованным инвестором. Если бы ты захотел, ты мог бы стать искушенным инвестором. Тогда ты приобрел бы богатство, о котором не мечтал даже в самых фантастических мечтах.

— Аккредитованный инвестор? Искушенный инвестор? Какая между ними разница? — поинтересовался я, одновременно чувствуя, как во мне вновь разгорается искра надежды.

— Хороший вопрос, — улыбнулся Майк, уловив, что душевный спад у его друга начал понемногу проходить.

— Аккредитованный инвестор — это, по общему определению, человек, которого квалифицируют в качестве оного на том основании, что у него имеется достаточно денег. Вот почему аккредитованного инвестора часто называют также квалифицированным инвестором, — объяснил богатый папа. — Но одно лишь наличие денег не делает тебя искушенным инвестором.

— Так в чем же разница? — спросил я.

— А разница заключается в следующем. Ты читал заголовки вчерашних газет, где пишут, что известный голливудский актер потерял миллионы в инвестиционной афере? — спросил богатый папа.

Я кивнул, заметив:

— Да, видел. И не только потерял миллионы, но должен был заплатить налоговому управлению за освобожденный от налогов доход, вложенный в это дело.

— Вот тебе пример аккредитованного, или квалифицированного, инвестора, — продолжал богатый папа. — Только что у тебя есть деньги, еще не означает, что ты искушенный инвестор. Вот почему мы то и дело слышим, как многие высокооплачиваемые люди, такие как врачи, юристы, рок-звезды, профессиональные спортсмены теряют деньги в инвестициях, которые едва ли можно назвать надежными. У них есть деньги, но им не хватает искушенности. У них есть деньги но они не знают, как инвестировать их безопасно и с высокой отдачей. Все сделки для них выглядят одинаково. Они не в состоянии отличить хорошую инвестицию от плохой. Люди вроде них должны оставаться строго в пределах области "санированных" инвестиций или нанять профессионального управляющего финансами, которому они могли бы доверить инвестирование за них.

— Так каково же ваше определение искушенного инвестора? — спросил я.

— Искушенный инвестор знает "три О", — ответил богатый папа.

— "Три О"… — повторил я. — Что такое "три О"?

Тогда богатый папа перевернул меморандум частного размещения, который лежал перед нами, и на обратной стороне одной из страниц написал следующее:

1. Образование.

2. Опыт.

3. Остаточные (избыточные) деньги.

— Это и есть те самые "три О", — сказал он, закончив писать и подняв голову. — Овладей этими тремя пунктами — и станешь искушенным инвестором.

Глядя на эти три пункта, я сказал:

— Так значит, актер имел избыточные деньги, но не имел первых двух пунктов.

Богатый папа утвердительно кивнул:

— И существует много людей с соответствующим образованием, но у них нет опыта, а без реального жизненного опыта у них часто нет и избыточных денег.

— Такие люди часто говорят "я это знаю", когда им что-то объясняешь, но они не делают того, что знают, — добавил Майк. — Наш банкир всегда говорит "я знаю" в ответ на то, что делаем я и папа, но по какой-то причине сам не делает того, что, как он утверждает, знает.

— И именно поэтому у вашего банкира нет избыточных денег, — заметил я.

Богатый папа и Майк кивнули.

Разговор затих, и в комнате опять установилась тишина. Каждый из нас троих углубился в свои собственные мысли. Богатый папа дал знак горничной, чтобы она принесла еще кофе, а Майк начал приводить в порядок скоросшиватель, чтобы унести его обратно. Я сидел, сложив руки на груди, глядя вдаль на темно-синий Тихий океан, на замечательный дом Майка, и думал, в каком направлении мне дальше действовать. Я окончил колледж, как того хотели мои родители, мой воинский долг скоро будет выполнен, и тогда я обрету свободу выбора того пути, который будет для меня оптимальным.

— О чем думаешь? — спросил богатый папа, попивая свой горячий кофе.

— Думаю о том, кем я хочу стать теперь, когда вырос, — ответил я.

— Ну и кем же? — поинтересовался Майк.

— Думаю, может, мне стоит стать искушенным инвестором, что бы это там ни значило, — тихо произнес я.

— Это будет мудрый выбор, — сказал богатый папа. — У тебя уже имеется довольно хороший задел — финансовое образование в качестве базы. Теперь самое время приобрести немного опыта.

— А как я узнаю, когда у меня будет достаточно и того, и другого? — спросил я.

— Когда появятся избыточные деньги, — улыбнувшись, ответил богатый папа.

Мы рассмеялись и подняли стаканы с водой за избыточные деньги.

Затем богатый папа предложил тост:

— И за то, чтобы ты стал искушенным инвестором.

— За то, чтобы стать искушенным инвестором, и за избыточные деньги, — повторил я еще раз про себя. Мне нравились отголоски этих слов, звучавшие в моей голове.

Вызвали водителя лимузина Майка, и я вернулся в мои обшарпанные апартаменты в "квартирах для холостых офицеров" чтобы обдумать то, что делать с оставшейся частью моей жизни. Я был взрослым человеком, исполнил то, чего ждали от меня мои родители, — получил образование в колледже послужил своей стране в годы войны. Теперь настало время решать, что же мне самому хочется делать. Мысль о том чтобы учиться с целью стать со временем искушенным инвестором, меня привлекала. Я мог продолжать учиться под руководством моего богатого папы, приобретая необходимый опыт. Но теперь богатый папа будет наставлять меня уже как взрослого человека.

20 лет спустя

К 1993 году состояние моего богатого папы было поделено между его детьми, внуками, а также их будущими детьми. В течение ближайших ста лет его наследникам не придется беспокоиться о деньгах. Майк получил основные активы бизнеса и проделал потрясающую работу по наращиванию баланса финансовой империи богатого папы — финансовой империи, которую он создал из ничего. В течение всей своей жизни я наблюдал, как она зарождалась и росла.

Мне потребовалось 20 лет, чтобы достигнуть того, что, как мне казалось, я должен был сделать за 10 лет. Есть доля правды в изречении: "Первый миллион — самый трудный".

Теперь, оглядываясь назад, я могу сказать, что сделать первый миллион долларов было не так уж трудно. Оказалось, что труднее удержать его и заставить работать на себя. Но, несмотря ни на что, я смог оставить работу в 1994 году в возрасте 47 лет, став финансово независимым, с достаточным количеством денег, чтобы наслаждаться жизнью.

Однако радовал меня не уход на отдых. Меня радовала возможность инвестировать в качестве искушенного инвестора. Возможность инвестировать бок о бок с Майком и богатым папой была той целью, к которой стоило стремиться. Тот день в далеком 1973 году, когда Майк и богатый папа сказали мне что я был недостаточно богат, чтобы инвестировать вместе с ними, стал поворотным пунктом в моей жизни и тем днем, когда я поставил перед собой цель стать искушенным инвестором.

Вот список некоторых из тех инвестиций, в которые инвестируют так называемые аккредитованные и искушенные инвесторы:

1. Частные размещения ценных бумаг.

2. Синдикаты и товарищества с ограниченной ответственностью, владеющие недвижимостью.

3. Предложения акций, предшествующие первоначальному публичному предложению (до IPO).

4. IPO. Предлагаемые для открытой продажи всем инвесторам, IPO при этом не всегда бывают легко доступны.

5. "Суб-прайм" финансирование.

6. Слияния компаний и поглощение одной компании другой.

7. Ссуды на начало бизнеса.

8. Фонды хеджирования.

Для среднего инвестора эти инвестиции слишком рискованны. И не потому, что они рискованны сами по себе, а потому, что слишком часто среднему инвестору не хватает образования, опыта и избыточного капитала, чтобы знать, во что он влезает. Сегодня я склоняюсь к точке зрения КЦББ, что лучше защищать неквалифицированных инвесторов путем ограничения для них доступа к этим типам инвестиций, потому что сам я в свое время сделал ряд ошибок и неверных шагов.

Сегодня, как искушенный инвестор, я инвестирую в подобные предприятия. Если знаешь, что делаешь, риск очень невелик, в то время как потенциальная отдача может быть огромной. Инвестиции, подобные этим, — это то, куда богатые постоянно вкладывают свои деньги.

Хотя я и понес некоторые убытки, но доходы от инвестиций работающих хорошо, были потрясающими, намного превосходящими убытки. Обычный доход от капитала составляет 35% но порой доходы поднимаются до 1000% и выше. Я предпочитаю вкладывать в такие инвестиции, потому что нахожу их более интересными и вижу в этом вызов для себя. Это не обычное "Купите для меня 100 акций того и продайте 100 акций этого". И не просто "Здесь высокое или низкое отношение цена/доход?" Сущность искушенного инвестора не в этом. Сущность инвестирования в вышеупомянутые инвестиции заключается в том, чтобы вплотную приблизиться к самому двигателю Капитализма. Некоторые из перечисленных инвестиций являются "инвестициями рискового капитала", что слишком опасно для среднего инвестора. В действительности, риск заключается не в самих этих инвестициях, а в самом среднем инвесторе — в недостатке у него образования, опыта и избыточных денег.

 Эта книга не об инвестициях.
 Эта книга об инвесторе.

Путь

Эта книга не просто об инвестициях. Эта книга именно об инвесторе и о пути к тому, чтобы стать искушенным инвестором. Она о том, как вам найти путь к обретению "трех О" — образования, опыта, остаточных денег.

Книга "Богатый папа, бедный папа" — это книга о том образовании в области бизнеса, которое я получил, будучи ребенком. Книга "Квадрант денежного потока" — это вторая часть книги "Богатый папа, бедный папа". Она рассказывает о моем образовательном пути в период между 1973 и 1994 годами, когда я был молодым человеком. Данная книга — "Руководство богатого папы по инвестированию" — дополняет мое обучение всех предыдущих лет реальным жизненным опытом и превращает его в "три О", необходимые для того, чтобы стать искушенным инвестором.

В 1973 году у меня едва насчитывалось 3 тысячи долларов для инвестирования и я не имел достаточного образования и опыта реальной жизни. А к 1994 году я стал искушенным инвестором.

Более 20 лет назад богатый папа сказал: "Так же, как есть дома для богатых, дома для бедных и дома для среднего класса, есть инвестиции для каждой из этих категорий. Если ты хочешь инвестировать, как инвестируют богатые, ты должен быть больше чем богатым. Ты должен стать искушенным инвестором, а не просто человеком, который инвестирует".

Пять фаз на пути к искушенному инвестированию

Мой богатый папа разделил мою программу обучения на пять четко обозначенных фаз. Я, в свою очередь, разделил изложение материала на фазы, уроки и главы. Вот эти фазы:

1. Готовы ли вы морально к тому, чтобы стать инвестором?

2. Инвестором какого типа вы хотите стать?

3. Как построить крепкий бизнес?

4. Кто такой искушенный инвестор?

5. Искусство отдавать.

Эта книга написана как руководство. Она не даст вам конкретных ответов. Ее цель — помочь вам понять, какие вопросы задавать. Если это будет достигнуто, значит, книга выполнила свою задачу. Богатый папа говорил: "Невозможно научить стать искушенным инвестором. Можно только самому научиться стать искушенным инвестором. Это как обучение езде на велосипеде. Я не могу научить тебя ездить на велосипеде, но ты можешь сам научиться этому. Обучение езде на велосипеде требует риска, проб, ошибок и правильного руководства. То же справедливо и в отношении инвестирования. Если ты не хочешь идти на риск, значит, ты не хочешь учиться. А если ты не хочешь учиться, то я не могу тебя научить".

Если вы ищете книгу с "подсказками" по инвестированию или о том, как быстро стать богатым, или с "секретной формулой" инвестирования для богатых, тогда эта книга не для вас. В сущности, эта книга в большей степени об обучении, чем об инвестировании. Она написана для людей, являющихся учениками инвестирования, учениками, которые ищут свой собственный путь к богатству, а не легкого к нему пути.

Эта книга о пяти фазах развития — пяти фазах, которые прошел богатый папа и которые в настоящее время прохожу я. Если вы — ученик в деле создания большого богатства, то при чтении этой книги сможете заметить, что пять фаз богатого папы — это в точности те пять фаз, которые проходили самые богатые бизнесмены и инвесторы планеты, чтобы стать очень, очень богатыми. Билл Гейтс, основатель "Microsoft", Уоррен Баффет, самый богатый инвестор Америки, Томас Эдисон, основатель "General Electric", — все они прошли через эти пять фаз. Это те самые пять фаз, через которые в настоящее время проходят новые молодые миллионеры и миллиардеры поколения Интернета, или, как еще говорят, поколения "точка com", при том, что им всего двадцать или тридцать с небольшим лет. Вся разница в том, что в наш информационный век эти молодые люди прошли эти пять фаз быстрее… Может, и вы сможете.

Вы являетесь частью этой революции?

Огромные богатства, необъятные состояния, мегабогатые семьи возникли в эпоху индустриальной революции. То же самое происходит сегодня, в эпоху информационной революции.

Я нахожу интересным тот факт, что сегодня наряду с двадцати-, тридцати- и сорокалетними мультимиллионерами и миллиардерами, которые всего достигли сами, мы видим людей, которым сорок и более лет, но они едва сводят концы с концами, цепляясь за работу с какими-то 50 тысячами долларов в год. Одна из причин, приведших к такой чудовищной диспропорции, — это переход от индустриального века к информационному. Когда мы входили в индустриальный век, миллиардерами становились такие люди, как Генри Форд и Томас Эдисон. Сегодня, переходя к информационному веку, мы видим, как молодыми миллионерами и миллиардерами становятся Билл Гейтс, Майкл Делл и основатели Интернет-компаний. Эти двадцатилетние скоро обойдут по богатству Билла Гейтса, который в свои 39 лет сегодня уже староват. В этом и заключается сила смены возрастов, перехода от индустриального века к информационному. Кто-то сказал, что нет ничего сильнее идеи, время которой пришло… и нет ничего вреднее, чем держаться за старые идеи.

Возможно, эта книга поможет вам иначе взглянуть на старые идеи и, может быть, найти новые идеи относительно богатства. Возможно, она изменит парадигму вашей жизни. Возможно, она приведет и вас к таким же радикальным изменениям, как переход от индустриального века к информационному. Возможно, она наметит новый финансовый путь в вашей жизни. Возможно, она заставит вас думать в большей степени как бизнесмен и инвестор, нежели как наемный работник или человек свободной профессии.

У меня ушли годы на то, чтобы пройти эти фазы, и, по правде говоря, я все еще прохожу их. Прочитав эту книгу, вы сможете решить для себя, стоит ли вам проходить эти пять фаз. Если вы решите вступить на этот путь, тогда быстрота прохождения этих пяти фаз развития зависит от вас. Помните: эта книга не о том, как быстро стать богатым. Будете ли вы развивать свою личность в таком направлении, следуя данной образовательной программе, — это вы начнете решать на первой фазе — фазе моральной подготовки.

Готовы ли вы морально к тому, чтобы стать инвестором?

Богатый папа часто говорил: "Деньги будут всем, чем ты захочешь, чтобы они были".

Говоря это, он имел в виду, что деньги создаются в нашем разуме, в наших мыслях. Если кто-то говорит: "Деньги трудно достать", скорее всего, их действительно будет трудно достать. Если кто-то говорит: "О, мне никогда не стать богатым" или "Да, трудно стать богатым", скорее всего, для этого человека дело будет обстоять именно так. Если человек говорит: "Единственный путь стать богатым — много работать", то этот человек, скорее всего, действительно будет много работать. Если человек говорит: "Если бы у меня было много денег, я бы положил их в банк, потому что я не знал бы, что с ними делать", то, скорее всего, именно так и произойдет. Вы будете удивлены, если узнаете, как много людей именно так думают и поступают. А если человек говорит: "Инвестировать рискованно", то так оно и будет. Как сказал богатый па-

па деньги будут всем, чем ты захочешь, чтобы они были". Богатый папа предупреждал меня, что моральная подготовка, необходимая для того, чтобы стать искушенным инвестором, по-видимому, аналогична моральной подготовке, необходимой для восхождения на Эверест, или подготовке к тому, чтобы стать священником. Он, конечно, шутил, но одновременно давал мне понять, что к подобному свершению не следует относиться легкомысленно. Он говорил мне: "Ты начинаешь, как начинал я. Ты начинаешь без денег. Все, что у тебя есть, — это мечта приобрести огромное состояние. Многие люди мечтают об этом, но очень мало кто этого достигает. Думай как следует и готовься морально, потому что тебе предстоит научиться инвестировать так, как дозволено инвестировать лишь очень небольшому числу людей. Ты увидишь мир инвестирования не снаружи, а изнутри. Существуют намного более простые пути в жизни и более простые способы инвестирования. Так что обдумай это и будь готов, — если решишь, что это действительно твой путь.

Глава 2. ЗАКЛАДКА ФУНДАМЕНТА БОГАТСТВА

В тот вечер было очень тяжело возвращаться в унылое серое здание офицерских квартир. Еще в начале дня, когда я уезжал, они казались мне вполне приличными, но теперь, после вечера, проведенного в новом доме Майка, офицерские квартиры выглядели дешевыми, старыми и удручающими.

Как я и предполагал, трое моих соседей по комнате пили пиво и смотрели бейсбольный матч по телевизору. Повсюду валялись коробки от пиццы и пивные банки. Когда я проходил мимо, ни один из них не издал ни звука. Они просто сидели, уставившись в телевизор. Удалившись в свою комнату и закрыв дверь, я порадовался тому, что у всех нас были свои отдельные комнаты.

В 25 лет я наконец понял вещи, которых не мог понять, будучи девятилетним ребенком, когда впервые начал работать с богатым папой. Я понял, что мой богатый папа усердно трудился в течение многих лет, создавая прочный фундамент своего богатства. Он начинал в бедной части города ведя бережливый образ жизни, создавая свой бизнес, покупая недвижимость и работая над осуществлением своего плана. Теперь я понял, что план богатого папы заключался в том, чтобы стать очень богатым. Пока мы с Майком учились в школе, богатый папа сделал свой ход, распространив свою деятельность на разные острова Гавайской гряды, покупая там различного рода бизнес и недвижимость. А когда мы с Майком были в колледже, он сделал свой главный ход и стал одним из основных частных инвесторов во всем Гонолулу и некоторых частях Вайкики. Пока я летал под флагом морской пехоты во Вьетнаме, его фундамент богатства уже крепко стоял на своем месте. Он был прочный и твердый. А сейчас он и его семья наслаждались плодами своего труда. Вместо того чтобы жить в самом бедном районе одного из внешних островов, они жили в одном из респектабельнейших районов Гонолулу. Они не просто внешне выглядели богатыми, что можно сказать о многих жителях этого района. Я точно знал, что Майк и его отец были богатыми, потому что они дали мне ознакомиться с их аудиторскими финансовыми отчетами. Такая честь оказывалась немногим.

С другой стороны, мой родной отец только что потерял работу. Он долго и упорно взбирался по служебной лестнице в правительстве штата, когда внезапно попал в немилость у политической машины, управляющей штатом Гавайи. Мой отец потерял все, чего он с таким трудом достиг, приняв участие в губернаторских выборах и проиграв собственному начальнику. Власти штата внесли его в "черный список", и теперь он пытался начать все сначала. У него не было фундамента богатства. Хотя ему было 52 года, а мне 25 лет, мы оба были в одинаковом финансовом положении. У нас не было денег. У нас обоих было высшее образование, и мы оба могли получить другую работу, но, если говорить о реальном капитале, у нас ничего не было. Этой ночью, молча лежа на своей койке, я знал, что имею редкую возможность выбрать направление своей жизни. Я говорю "редкую", потому что очень немногие имеют такую роскошь — возможность сравнить жизненные дороги двух своих отцов и выбрать ту, которая является правильной. Это был нелегкий выбор.

Инвестиции для богатых

В ту ночь в моей голове крутилось много мыслей, но больше всего меня волновало то, что существуют инвестиции только для богатых, а уж потом — инвестиции для всех остальных. Я вспомнил, что, когда был ребенком и работал у богатого папы, он все время говорил только о своем бизнесе. А теперь, когда он стал богатым, все, о чем он говорит, — это его инвестиции… инвестиции для богатых. В тот день за завтраком он пояснил: "Единственной причиной, ради которой я создавал бизнес, была возможность инвестировать, как богатые Единственная причина создавать бизнес состоит в том, чтобы он мог покупать для тебя активы. Без моего бизнеса я бы не мог позволить себе таких инвестиций".

Развивая свою мысль, богатый папа сделал упор на разницу между наемным работником, покупающим инвестицию, и бизнесом, покупающим инвестицию. Он сказал: "Большинство инвестиций являются слишком дорогими, если я покупаю их как наемный работник. Но они значительно более доступны, если мой бизнес покупает их для меня". Я не знал, что он подразумевал под этим, но знал, что это различие очень важно. Теперь меня разбирало любопытство и желание узнать, в чем же состояло это различие. Богатый папа в свое время изучал корпоративное и налоговое законодательство и нашел пути, как сделать много денег, используя это законодательство в свою пользу. Я заснул в ту ночь с намерением позвонить богатому папе на следующее утро, тихонько твердя про себя: "Инвестиции для богатых".

Резюме урока

Ребенком я часами просиживал за столиком в одном из ресторанчиков богатого папы, в то время как он обсуждал свои дела. Во время этих дискуссий я сидел и пил содовую, а богатый папа разговаривал со своими банкирами, бухгалтерами, адвокатами, брокерами, агентами по недвижимости, финансовыми консультантами и страховыми агентами. Это было начало моего образования в области бизнеса. С 9 до 18 лет я проводил долгие часы, слушая, как эти мужчины и женщины решают запутанные проблемы бизнеса. Но этим урокам за Столом пришел конец, когда я на четыре года уехал в Нью-Йорк учиться в колледже, а за ними последовали пять лет службы в морской пехоте. Теперь, когда колледж окончен, а воинский долг вот-вот будет исполнен, я был готов к продолжению уроков с богатым папой.

Когда я позвонил ему на следующий день, он был готов возобновить наши уроки. Он передал бизнес Майку и теперь наполовину отошел от дел. Он искал для себя занятие, помимо игры в гольф весь день напролет.

В юности я не знал, которого из пап слушать, когда речь, шла о деньгах. Оба были хорошими работящими людьми. Оба сильные и вдохновенные. Оба говорили, что я должен идти в колледж и служить своей стране в рядах вооруженных сил. Но о деньгах они говорили по-разному и давали разные советы по поводу того, кем мне быть, когда я вырасту. Теперь я мог сравнивать результаты их карьеры.

В книге "Квадрант денежного потока", которая следует за книгой "Богатый папа, бедный папа", мой бедный папа советовал мне: "Ходи в школу, получай хорошие оценки, а потом найди себе надежную работу с льготами". Он советовал построить карьеру в следующем направлении:

щелкните, и изображение увеличится

С другой стороны, мой богатый папа говорил: "Учись строить бизнес и инвестировать через него". Он советовал построить карьеру в следующем направлении:

щелкните, и изображение увеличится

Книга "Квадрант денежного потока" — о коренных эмоциональных и технических различиях между людьми, относящимися к каждому из этих квадрантов. Эти коренные эмоциональные и технические различия важны, потому что именно они в конечном счете определяют, какой квадрант человек предпочтет и из какого квадранта будет действовать. Например, человек, нуждающийся в надежном месте работы, скорее всего, выберет квадрант Р. В нем находятся люди, начиная с вахтеров и заканчивая президентами компаний. Человека, стремящегося делать все самостоятельно, часто можно найти в квадранте С — квадранте, к которому относятся люди свободных профессий, работающие самостоятельно, и представители малого бизнеса. Можно также сказать, что С означает "соло" или "сообразительность", потому что именно к нему относятся большинство профессионалов, таких как врачи, адвокаты, бухгалтеры и другие технические консультанты.

В книге "Квадрант денежного потока" много говорится о различиях между квадрантом С, в котором действуют большинство владельцев малого бизнеса, и квадрантом Б — квадрантом, к которому относится крупный бизнес. В данной книге мы значительно более подробно обсудим технические Различия между ними, поскольку именно здесь находятся различия между богатыми и всеми остальными.

Разные налоговые законы

Различия между квадрантами играют очень важную роль в этой книге. Налоговые законы для различных квадрантов различны. То, что может быть законным в одном квадранте, незаконно в другом. Эти тонкие различия приводят к большим различиям, когда дело касается инвестирования. Обсуждая вопросы инвестирования, мой богатый папа никогда не забывал спрашивать меня, из какого квадранта я планирую зарабатывать деньги.

Уроки начинаются

Пока Майк управлял империей, богатый папа и я завтракали в отеле на пляже Вайкики. Солнце ласково пригревало, океан был потрясающе красив, легкий бриз — вся обстановка поистине представляла собой рай. Богатый папа оторопел, увидев меня шагающим в военной форме. Он никогда раньше не видел меня в форме. Он помнил меня только ребенком, одетым в повседневную одежду вроде шортов, джинсов, маек. По-видимому, он начал осознавать, что со времени окончания школы я успел стать взрослым, повидать мир, побывать на войне. Я был в форме во время нашей встречи потому, что это было в промежутке между полетами и к вечеру я должен был явиться на базу для очередного вылета.

— Так вот что ты делал все время после школы, — сказал богатый папа.

Я кивнул:

— Пять лет в военной академии в Нью-Йорке, потом четыре года в морской пехоте. Остался еще год.

— Я тобой очень горжусь, — сказал богатый папа.

— Спасибо, — ответил я. — Но хорошо бы поскорее вылезти из военной формы. Тяжело, когда на тебя плюют или глазеют, а все эти хиппи и люди, которые против войны, называют тебя "детоубийцей". Очень хочется, чтобы это поскорее закончилось для всех нас.

— Я так рад, что Майку не пришлось идти в армию, — сказал богатый папа. — Он хотел записаться, но у него слишком слабое здоровье.

Ему повезло, — сказал я. — Я потерял на войне достаточно друзей. Было бы ужасно потерять еще и Майка. Богатый папа кивнул головой и спросил:

— Так что ты планируешь делать после того, как в следующем году окончится твой военный контракт? — Ну троим моим друзьям предложили работать летчиками в авиакомпаниях. Сейчас трудно наняться на работу, но они говорят, что у них есть кое-какие связи и они могут меня устроить.

— Так ты думаешь работать в авиакомпании? — спросил богатый папа.

Я кивнул и сказал:

— Да, именно это я и делаю… думаю об этом. Платят неплохо, хорошие льготы. К тому же, у меня была довольно интенсивная летная подготовка, а, участвуя в боях, я стал неплохим пилотом. Если полетать еще с годик в маленькой авиакомпании и налетать побольше часов на многомоторных самолетах, я буду готов к работе на крупных авиаперевозчиках.

— Так ты этим хочешь заняться? — спросил богатый папа.

— Нет, — ответил я. — Не теперь, после того, что случилось с моим отцом, и после завтрака в новом доме Майка. Той ночью я долго не мог уснуть, размышляя о том, что вы говорили об инвестировании. И я понял, что если пойду работать в авиакомпанию, то, возможно, в один прекрасный день все-таки стану аккредитованным инвестором. Но вряд ли когда-нибудь смогу превзойти этот уровень.

Богатый папа сидел молча, едва заметно кивая.

— Значит, мои слова попали-таки в цель, — тихо промолвил он.

— В самую точку, — ответил я. — Я вспоминал все, чему вы учили меня в детстве. Теперь я взрослый, и эти уроки обрели для меня новый смысл.

— И что же ты вспомнил? — поинтересовался богатый папа.

— Помню, как вы забрали у меня мои 10 центов в час и заставили работать бесплатно, — ответил я. — Вы хотели научить меня тому, как не стать рабом зарплаты.

Богатый папа засмеялся и сказал:

— Ох, нелегкий, наверное, был урок!

— Да уж, — заметил я. — Но зато прекрасный. Папа был тогда на вас в большой обиде. А теперь именно ему приходится умудряться жить без зарплаты. Разница в том, что сейчас ему 52 года, а мне тогда было 9. После завтрака у Майка я поклялся, что не стану всю жизнь цепляться за надежную работу только потому, что мне нужна зарплата. Вот почему я не думаю, что буду искать работу в авиакомпаниях. И именно поэтому я сейчас здесь и завтракаю с вами. Я хочу повторить ваши уроки о том, как заставить деньги работать за меня, чтобы мне не пришлось тратить всю свою жизнь, работая за деньги. Но на этот раз я хочу получить уроки для взрослого. Пусть они будут более трудными и более детальными.

— А в чем заключался мой первый урок? — поинтересовался богатый папа.

— В том, что богатый не работает за деньги, — быстро ответил я. — Он знает, как заставить деньги работать за него.

Лицо богатого папы расплылось в довольной улыбке. Он понял, что я прислушивался к нему все те годы, когда был ребенком.

— Очень хорошо, — отметил он. — И это основа того, чтобы стать инвестором. Все, что делает инвестор, — это учится тому, как заставить деньги интенсивнее работать на него.

— Этому я и хочу научиться, — тихо сказал я. — Я хочу научиться тому, что знаете вы, и, может быть, научить этому моего отца. Он сейчас в очень трудном положении, пытается начать все с начала в свои 52 года.

— Знаю, — сказал богатый папа. — Знаю.

Так, в солнечный день, когда серфингисты скользили по восхитительным волнам в темно-синем океане, начались мои уроки по инвестированию. Они проходили в пять фаз, каждая из которых поднимала меня на следующий, более высокий уровень понимания — понимания процесса мышления моего богатого папы и его инвестиционного плана. Уроки начались с моральной подготовки и обретения контроля над собой, потому что это-то самое единственное место, где инвестирование в действительности происходит. В конечном счете, инвестирование начинается и заканчивается установлением контроля над собой.

Уроки инвестирования, входящие в первую фазу инвестиционного плана богатого папы, состоят исключительно из психологической подготовки, необходимой перед тем, как приступить непосредственно к инвестированию. Когда я лежал на своей койке той ночью 1973 года в моей обшарпанной комнате на военной базе, тогда и началась моя психологическая подготовка. Майку повезло, что у него был отец, который сколотил огромное состояние. Мне повезло меньше. Во многих отношениях он был впереди меня на 50 лет. Мне еще только предстояло начать. Той ночью я начал свою психологическую подготовку, сделав выбор между надежной работой — выбором моего бедного папы — и созданием фундамента настоящего богатства — выбором моего богатого папы. Вот где берет свое истинное начало процесс инвестирования и где вступают в действие уроки богатого папы по инвестированию. Все начинается с очень личного решения — мысленного выбора, кем быть: богатым, бедным или человеком среднего класса. Это важное решение, поскольку какое бы финансовое положение в жизни вы не выбрали — быть богатым, бедным или человеком среднего класса, — от этого изменится все в вашей жизни.

Глава 3. Урок инвестора 1: ВЫБОР

Так начались уроки богатого папы по инвестированию. "Когда дело касается денег и инвестирования, у людей могут быть три фундаментальные причины для инвестирования. Вот они:

1) обрести защищенность;

2) обрести комфорт;

3) стать богатым".

Богатый папа продолжал: "Важны все эти три момента. Жизнь человека изменяется тогда, когда между этими тремя условиями расставляются приоритеты". Далее он сказал, что большинство людей делают свои деньги и осуществляют инвестиционный выбор именно в указанном порядке. Другими словами, когда дело касается денег, на первом месте оказывается защищенность, на втором — комфорт, а на третьем — богатство. Вот почему высшим приоритетом для большинства людей является надежная работа. Получив надежную работу или профессию, они сосредотачиваются на комфорте. Последним в очереди для большей части людей стоит желание стать богатым.

В тот день, в 1973 году, богатый папа сказал: "Большинство людей мечтают стать богатыми, но не это их первостепенная задача, — и продолжал: В Америке только три человека из ста являются богатыми именно в силу такого приоритета в их выборе. Если бы для того, чтобы стать богатым, понадобилось пожертвовать комфортом или чувством защищенности, большинство людей отказались бы от намерения стать богатыми. Вот почему так много людей хотят так называемых ЦУ по инвестированию. Люди, для которых защищенность и комфорт стоят на первом и втором местах, ищут путей для быстрого обогащения, которые были бы легкими, удобными и не рискованными. Очень немногие в действительности становятся богатыми от одной удачной инвестиции, но и в этом случае они чаще всего потом все теряют".

Богатый или счастливый?

Я часто слышу, как люди говорят: "Лучше быть счастливым, чем богатым". Это фраза всегда казалась мне очень странной, потому что я успел побывать и богатым, и бедным. Как в том, так и в другом финансовом положении я бывал и счастлив, и несчастен. Я удивляюсь, почему люди считают, что надо выбирать между счастьем и богатством.

Когда я задумываюсь над этим уроком, мне начинает казаться, что на самом деле люди имеют в виду следующее: "Лучше чувствовать себя защищено и комфортно, чем быть богатым". И это потому, что для них чувствовать себя незащищено или некомфортно — значит не быть счастливым. Что же касается меня, я был готов чувствовать себя незащищенным и не иметь комфорта ради того, чтобы стать богатым. Мне случалось бывать и бедным, и богатым, и при этом как счастливым, так и несчастным. Но, поверьте мне, что, когда я был бедным и несчастным, мне было намного хуже, чем когда я был богатым и несчастным.

Я также никогда не мог понять утверждения: "Деньги не делают человека счастливым". Может, в этом и есть какая-то доля правды, но я всегда замечал, что, когда у меня есть деньги, я чувствую себя достаточно хорошо. Помню, я как-то нашел бумажку в 10 долларов в кармане джинсов. Хотя это были всего 10 долларов, я очень обрадовался находке. Получать деньги всегда приятнее, чем получать счета, по которым надо платить. Во всяком случае, таков мой личный опыт с деньгами. Я радуюсь, когда они приходят, и грущу, когда они уходят.

Тогда, в 1973 году, я расставил приоритеты так:

1. Стать богатым.

2. Обрести комфорт.

3. Обрести защищенность.

Как уже отмечалось, когда дело касается денег и инвестирования, все три приоритета важны. В каком порядке вы их расставите — очень важное личное решение, которое следует принять перед тем, как вы начнете инвестировать. Мой бедный папа поставил своим первым приоритетом "обрести защищенность", а богатый — "стать богатым". Прежде чем начать инвестировать, важно решить, каковы ваши приоритеты.

Тест на ментальную установку

Богатство, комфорт и защищенность — глубоко личные основополагающие ценности. Каждая из них не лучше и не хуже любой другой. Но я твердо знаю, что выбор относительно того, какие из них наиболее важны для вас, часто оказывает существенное влияние на выбор вами уклада жизни. Вот почему важно выяснить, какие основополагающие ценности наиболее важны для вас, особенно когда дело касается денег и финансового планирования.

Итак, вот вопрос на ментальную установку:

Напишите в порядке значимости, какие из указанных основополагающих ценностей наиболее важны для вас:

1.__________________________________

2.__________________________________

3.__________________________________

Некоторым из вас придется покопаться в своих истинных чувствах. Поговорите серьезно с супругом (супругой), или наставником. Составьте список "плюсов" и "минусов". Знание своих личных приоритетов в дальнейшем убережет вас от многих сомнительных решений и бессонных ночей.

Одна из причин, почему правило денег 90/10 верно, возможно, заключается в том, что 90% людей ставят комфорт и защищенность выше желания стать богатыми.

Глава 4. Урок инвестора № 2: КАКИМ ВЫ ВИДИТЕ МИР?

Одно из самых разительных отличий между моим богатым и бедным папами состояло в том, как они видели мир. Мой бедный папа всегда видел мир, в котором не хватает денег. Эта точка зрения находила отражение в его фразах типа: "Думаешь, деньги растут на деревьях?", "Я что, сделан из денег?" или "Этого я не могу себе позволить".

Проведя много времени с моим богатым папой, я начал понимать, что он видел совершенно иной мир. Он мог видеть мир, где слишком много денег. Эта точка зрения находила отражение в его фразах типа: "Не беспокойся о деньгах. Если мы будем делать все правильно, у нас всегда будет много денег" или "Не допускай, чтобы нехватка денег служила оправданием для отказа от того, чего ты хочешь".

В 1973 году во время одного из уроков богатый папа сказал: "Есть только две проблемы с деньгами. Одна проблема — это когда не хватает денег. Другая проблема — это когда их слишком много. Какую выбираешь?"

На своих курсах по инвестированию я уделяю много времени этому предмету. Большинство людей происходят из семей, где проблема с деньгами — это их нехватка. Поскольку Деньги — это лишь идея, тогда, если у вас мысленная установка, что денег не хватает, таковой будет и ваша реальность. Одним из моих преимуществ, как человека имевшего как бы две семьи, было то, что я мог наблюдать оба этих типа проблем… и будьте уверены, и та, и другая — это проблемы. Мой бедный папа постоянно сталкивался с проблемой нехватки денег, а богатый — с проблемой их избытка.

Богатый папа комментировал этот странный феномен так. Он говорил: "Люди, которые внезапно становятся богатыми — в силу таких причин, как получение наследства, крупная удача в Лас-Вегасе или выигрыш в лотерею, так же внезапно опять становятся бедными, потому что в психологическом плане все, что они знают, — это мир, где не хватает денег. Поэтому они теряют все свое внезапно приобретенное состояние и возвращаются на круги своя в единственный известный им мир денег — мир, где их не хватает".

Одной из моих личных душевных битв была борьба с ментальной установкой, что мир — это обиталище, где не хватает денег. Начиная с 1973 года богатый папа заставлял меня четко следить за своими мыслями, когда дело касалось вопросов денег, работы и обогащения. Он искренне верил, что бедные остаются бедными просто потому, что это единственный мир, который они знают. Он говорил: "Денежная реальность внутри тебя есть денежная реальность вокруг тебя. Ты не можешь изменить реальность вокруг себя, не изменив прежде свою внутреннюю денежную реальность".

Богатый папа однажды заметил, что некоторые из причин того, почему люди живут в нужде, он видит в их ментальной установке относительно действительности:

1. Чем больше вы нуждаетесь в защищенности, тем больше в вашей жизни нужды.

2. Чем больше в вас духа соперничества, тем больше в вашей жизни нужды. А между людьми существует постоянное соперничество за более высокие должности и повышение на работе, соперничество за оценки в школе.

3. Чтобы достичь большого изобилия, человек должен иметь больше навыков и быть более склонным к творчеству и сотрудничеству. Тот, кто склонен к творчеству, кто обладает хорошими навыками в области финансов, бизнеса и склонностью к сотрудничеству, тот часто достигает финансового изобилия.

Я мог наблюдать эту разницу в отношении к действительности, сравнивая моих двух пап. Мой родной отец всегда поощрял во мне осторожность и стремление к защищенности. А богатый папа поощрял во мне приобретение навыков и творческий подход. Вторая часть книги о том, как, используя творческие идеи, вы можете построить мир изобилия, а не нужды.

Во время наших дискуссии о нужде богатый папа доставал монетку и говорил: "Когда человек говорит: «Я не могу себе этого позволить», он видит только одну сторону монеты или медали. Как только ты скажешь: "Как бы мне это себе позволить?" — ты начинаешь видеть и обратную сторону. Проблема в том, что, даже когда люди видят обратную сторону, они видят ее исключительно своими собственными глазами. Вот почему бедные люди видят лишь то, что делают богатые чисто внешне, но не видят того, что они создают в своем разуме. Если ты хочешь увидеть другую сторону медали, ты должен увидеть, что происходит в голове у очень богатого человека". Вторая часть книги как раз о том, что происходит в голове у богатого человека.

Спустя годы, когда начали разоряться победители лотерей, я спросил богатого папу, почему так происходит. Его ответ был таким: "Человек, на которого внезапно обрушивается куча денег и который затем их теряет, разоряется, потому что по-прежнему видит только одну сторону медали. Другими словами, он обращается с деньгами так же, как обращался до этого, в чем и была причина его бедности, когда он с трудом перебивался. Он видит только мир, где не хватает денег. Самое безопасное, что может сделать такой человек, — это просто положить деньги в банк и жить только на проценты. Люди, которые видят другую сторону медали, взяли бы эти деньги и приумножили их быстро и без риска. Они могут сделать это потому, что видят и другую сторону медали — ту сторону где находится мир избытка денег, — и используют свои Деньги для того, чтобы достичь другой стороны быстрее, в то время как все остальные используют деньги, чтобы быстрее стать еще более бедными".

В конце 80-х годов, после того как богатый папа отошел от дел и передал свою империю Майку, он вызвал меня на короткую беседу. Перед началом встречи он показал мне банковскую выписку с 39 миллионами долларов. Я ахнул, а он сказал: "И это только в одном банке. Я отошел от дел, потому что изымать все эти деньги из банков и перемещать их в более продуктивные инвестиции — это работа «на полную ставку». Повторяю: это работа «на полную ставку», и она захватывает меня все больше с каждым годом".

Когда встреча закончилась, богатый папа сказал: "Я провел годы, обучая Майка создавать механизм, который производит столько денег. Теперь, когда я отошел от дел, он управляет механизмом, который создал я. Причина, по которой я могу позволить себе отойти от дел со спокойной душой, состоит в том, что Майк знает не только то, как управлять этим механизмом или двигателем, но и может починить его, если он сломается. Большинство богатых детей теряют деньги своих родителей, потому что хоть они и выросли в исключительном богатстве, но так по-настоящему и не научились ни создавать такой механизм, ни чинить его, если он сломается. Кстати, очень многие богатые детки и есть те люди, которые этот механизм ломают. Они выросли на богатой стороне медали, но не узнали того, чего стоит попасть на эту сторону. У тебя есть возможность под моим руководством совершить переход на другую сторону и удержаться там".

По большей части обретение контроля над собой заключалось в обретении контроля над моей внутренней денежной реальностью. Я должен был постоянно напоминать самому себе, что существует мир, где слишком много денег, потому что душой и сердцем я часто чувствовал себя бедным человеком.

Одно из упражнений, которые богатый папа заставлял меня делать каждый раз, когда у меня к сердцу и животу подступала волна панического страха — страха, что может не хватить денег — состояло в том, чтобы просто сказать себе: "Есть два типа денежных проблем. Одна — когда не хватает денег, другая — когда их слишком много. Какую из них я предпочитаю?" Я мысленно задаю себе этот вопрос, пусть даже при этом все существо мое охвачено паническим страхом, связанным с моим финансовым состоянием.

Я не из тех, кто принимает желаемое за действительное, и не отношусь к числу людей, слепо верящих в силу заклинаний. Я задавал себе этот вопрос, чтобы побороть мою врожденную точку зрения на деньги. А как только успокаивался, то начинал настраивать мой разум на решение стоящих передо мной конкретных финансовых проблем. Решения могли заключаться в поиске новых ответов, нахождении новых советчиков или посещении курса по предмету, в котором я был слаб Основная задача в борьбе с моим внутренним страхом заключалась в том, чтобы дать себе возможность успокоиться чтобы можно было опять двигаться дальше.

Я заметил, что большинство людей позволяют своему страху относительно денежных проблем одолеть их и диктовать им условия жизни. А вследствие этого у них остается страх перед риском и деньгами. Как я писал в книге "Квадрант денежного потока", эмоции людей часто управляют их жизнью. Такие эмоции, как страх и сомнения, приводят к низкой самооценке и недостаточной уверенности в себе.

В начале 90-х годов Дональд Трамп имел личный долг в 1 миллиард долларов и корпоративный долг в 9 миллиардов долларов. Как-то один корреспондент спросил его, есть ли у него чувство тревоги. Трамп ответил: "Тревожиться — значит лишь терять время. Волнение или тревога мешают мне работать над решением этих проблем". Я заметил, что одна из главных причин, почему люди не богаты, заключается в том, что они слишком много переживают по поводу вещей, которые, возможно, никогда не произойдут.

Урок инвестирования № 2 богатого папы заключался в том, чтобы постараться увидеть оба мира — мир, где не хватает денег, и мир, где их слишком много. Затем богатый папа перешел к важности финансового плана. Он твердо верил в необходимость иметь финансовый план на случай, когда у вас недостаточно денег, и финансовый план на случай, когда у вас будет слишком много денег. Он говорил: "Если у тебя нет плана на случай, когда у тебя будет слишком много денег, ты потеряешь все свои деньги и вернешься к тому единственному плану, который ты знаешь, к тому, что знают 90% всего населения, — в мир, где не хватает денег".

Защищенность и нужда

Богатый папа говорил: "Чем больше человек стремится к защищенности, тем в большей нужде он живет. Защищенность и нужда идут рука об руку. Вот почему люди, которые ищут надежную работу или гарантии, — это часто именно те люди, в жизни которых меньше изобилия. Одна из причин, почему соблюдается правило денег 90/10, заключается в том, что большинство людей проводят свою жизнь в стремлении к большей защищенности вместо того, чтобы стремиться к овладению большим количеством финансовых навыков. Чем больше у тебя финансовых навыков, тем в большем изобилии ты будешь жить".

Именно финансовые навыки позволили богатому папе начать приобретать наиболее ценную недвижимость на Гавайях, хотя у него было очень мало денег. Эти же финансовые навыки позволяют людям использовать предоставляющиеся возможности и превращать их в миллионы долларов. Большинство людей могут увидеть возможности, но они просто не могут превратить их в деньги, и именно поэтому часто ищут еще большей защищенности. Богатый папа говорил: "Чем больше человек стремится к защищенности, тем меньше он может увидеть возможностей, которые повсюду имеются в изобилии. Он видит только одну сторону медали и никогда не видит другой. Вот почему чем больше он ищет защищенности, тем меньше возможностей видит на обратной стороне медали. Как однажды сказал великий бейсболист Йоги Бера, "отбей хотя бы 7 раз из 10 — и ты уже в Зале славы". Другими словами, если бы он за свою бейсбольную карьеру вышел с битой тысячу раз и смог отбить хотя бы 700 раз, он был бы в Зале славы. Прочитав это высказывание Йоги Беры, богатый папа сказал: "Большинство людей настолько озабочены защищенностью, что проживают всю свою жизнь, избегая даже попыток отбить хотя бы один раз".

Тест на ментальную установку

Я вышел из семьи, в которой существовала ментальная установка, что в мире не хватает денег. Я решил непрестанно напоминать себе, что существует и другой мир, и я должен стараться сделать свой разум восприимчивым к нему, поскольку там для меня есть две возможности.

Итак, вот вопросы на ментальную установку:

1. Сознаете ли вы, что могут существовать два разных мира денег — мир, где их не хватает, и мир, где их слишком много?

Да___Нет___

2. Если вы в настоящее время живете в мире, где не хватает денег, то хотите ли вы увидеть для себя возможность жить в мире, где их слишком много?

Да___Нет___

Глава 5. Урок инвестора № 3: ПОЧЕМУ ИНВЕСТИРОВАНИЕ КАЖЕТСЯ СЛОЖНЫМ

Как-то раз я сидел в кабинете богатого папы, пока он разговаривал по телефону. Он произносил фразы вроде: "Так сегодня ты играешь на повышение?", или "Если прайм упадет, что будешь делать со спредом[9]?", или "Да, да, да, теперь понимаю, почему ты покупаешь двойной опцион[10], чтобы покрыть эту позицию", или "А с этими акциями ты используешь шорт[11]? Почему не использовать опцион «пут[12]» вместо шорта?".

Когда богатый папа положил трубку, я сказал:

— Я ничего не понял из того, что вы говорили. Инвестирование — такая запутанная вещь.

Богатый папа улыбнулся и сказал:

— То, о чем я говорил, на самом деле не совсем инвестирование.

— Не инвестирование? Тогда что это было? Ведь именно так инвесторы говорят по телевизору и в кино.

Богатый папа засмеялся и сказал:

— Прежде всего, инвестирование означает разные вещи для разных людей. Вот почему оно выглядит таким запутанным. То, что большинство людей называют инвестированием на самом деле не инвестирование. Люди говорят о разных вещах, а думают, что говорят об одном и том же.

— Что? — сказал я, поморщившись. — Люди говорят о разных вещах, а думают, что говорят об одном и том же?

Богатый папа опять рассмеялся. Так начался урок.

Инвестирование означает разные вещи для разных людей

Начиная свой урок в тот день, богатый папа вновь и вновь делал упор на эту мысль. Инвестирование означает разные вещи для разных людей. Вот некоторые основные моменты этого важного урока.

Разные люди инвестируют в разные вещи

I. Богатый папа разъяснил некоторые различия в системе ценностей:

1. Некоторые люди инвестируют в большие семьи. Большая семья — это способ обеспечить уход за родителями в старости.

2. Люди инвестируют в хорошее образование, надежную работу и льготы. Такой человек и его пользующиеся спросом навыки становятся капиталом.

3. Некоторые люди инвестируют во внешние активы. В . Америке около 45% населения владеют акциями компаний. И это число увеличивается по мере того как люди осознают, что надежная работа и пожизненная занятость становятся все менее и менее гарантированными.

Есть много разных объектов инвестирования

Вот примеры некоторых отличающихся друг от друга типов инвестиций:

1. Акции, облигации, инвестиционные фонды, недвижимость, страховка, товары, сбережения, коллекционирование, драгоценные металлы, фонды хеджирования и т. д.

2. Каждая из этих групп, в свою очередь, может быть разбита на различные подгруппы, например…

Акции можно разделить на:

а) обычные акции;

б) привилегированные акции;

в) акции с купонами;

г) акции малого бизнеса;

д) акции "голубых ярлычков";

е) конвертабельные акции;

ж) акции высокотехнологических отраслей;

з) акции промышленных компаний и др.

Недвижимость можно разделить на:

а) односемейную;

б) коммерческую офисную;

в) коммерческую розничной торговли;

г) многосемейную;

д) складскую;

е) промышленную;

ж) необработанную землю;

з) необработанную землю до обочины и др.

Инвестиционные фонды можно разделить на:

а) индексируемые фонды;

б) фонды агрессивного роста;

в) секторные фонды;

г) фонды доходов;

д) инвестиционные фонды закрытого типа;

е) сбалансированные фонды;

ж) фонды муниципальных облигаций;

з) сельские фонды и др.

Страхование можно разделить на:

а) пожизненное, на определенный срок, с переменным сроком;

б) универсальное, переменно-универсальное;

в) смешанное (пожизненное и на определенный срок в одном полисе);

г) при смерти первого, второго или последнего наследника;

д) используемое для финансирования договоров купли-продажи;

е) используемое для премий работающим и отсроченных компенсаций;

ж) используемое для финансирования налога на недвижимость;

з) используемое для дополнительных выходных пособий.

3. Существует много разных инвестиционных объектов, каждый из которых предназначен для выполнения своих задач. Это еще одна из причин, почему инвестирование кажется таким запутанным.

Есть много разных процедур инвестирования

III. Богатый папа использовал слово "процедура" для обозначения используемых приемов, методов, формул покупки, продажи, обмена или хранения вышеупомянутых инвестиционных объектов. Ниже перечислены некоторые из типов инвестиционных процедур:

1. Купи, придержи и молись (долгосрочная).

2. Купи и продай (торговая).

3. Продай, а потом купи (краткосрочная).

4. Купля и продажа опционов (торговая).

5. Усреднение долларовой стоимости (долгосрочная).

6. Брокерская деятельность (посредническая).

7. Сбережения (накопление).

IV. Многих инвесторов классифицируют по их процедурам и их объектам. Например:

1. Я торгую акциями.

2. Я занимаюсь недвижимостью.

3. Я коллекционирую редкие монеты.

4. Я торгую товарными фьючерскими опционами.

5. Я однодневный трейдер.

6. Я верю в надежность вложения денег в банк.

Все это — различные типы инвесторов, которые выделяются в зависимости от объектов и процедур инвестирования, на которых они специализируются. Это еще больше запутывает предмет инвестирования, потому что под флагом инвесторов скрываются люди, которые на самом деле являются:

1. Игроками. 2. Спекулянтами.

3. Торговцами.

4. Накопителями.

5. Мечтателями.

6. Неудачниками.

Многие из этих людей называют себя инвесторами и технически ими являются, что делает понятие инвестирования еще более запутанным.

Никто не может быть специалистом во всех областях

"Инвестирование означает разные вещи для разных людей". Богатый папа говорил также: "Ни один человек не может быть экспертом, досконально знающим всю эту область Существует много различных инвестиционных объектов и много различных инвестиционных процедур".

У каждого свои наклонности

Человек, являющийся экспертом в области акций, скажет вам: "Акции — лучший способ инвестиций для вас". Человек, которому нравится недвижимость, скажет: "Недвижимость — основа всякого богатства". Тот, кто ненавидит золото, скажет: "Золото как товар устарело".

Добавьте к этому склонность к определенным процедурам, и вы запутаетесь окончательно. Некоторые говорят: "Диверсифицируйте. Не кладите все яйца в одну корзину". А другие, вроде Уоррена Баффета, величайшего инвестора Америки, скажут: "Не диверсифицируйте. Положите все ваши яйца в одну корзину и поосторожнее обращайтесь с ней".

Все эти персональные наклонности так называемых экспертов вносят еще больше путаницы, обволакивая густой пеленой предмет инвестирования.

Рынок один, направления разные

Путаница усугубляется еще и тем, что каждый имеет свое собственное мнение о направлении движения рынка и о будущем мира. Посмотрите финансовые новости. Один так называемый эксперт обязательно скажет: "Рынок накалился. Он обвалится в течение следующих шести недель". Не пройдет и десяти минут, как появится другой эксперт и скажет: "Рынок готов расти дальше. Обвала не будет".

Опоздали на праздник

Один мой друг недавно сказал: "Каждый раз, когда я слышу о «горячих» акциях, к тому времени, как я их куплю, они идут вниз. Я покупаю на пике цены, потому что это «горячие» активные акции, а затем через день цены начинают падать. Почему я всегда опаздываю на праздник?"

Другая жалоба, которую я часто слышу: "Акции падают, и я продаю их. А на следующий день они опять идут вверх. Почему так происходит?"

Я называю эти феномены "опоздали на праздник" и "слишком рано продали". Проблема инвестирования во что-то только потому, что это что-то популярно или было на верхушке рейтингов в течение последних двух лет, заключается в том, что настоящие инвесторы уже сделали свои деньги на этой инвестиции. Они вошли в нее на раннем этапе и вышли на пике. Ничто не раздражает меня сильнее, чем слова: "Я купил их по 2 доллара за акцию, а теперь они стоят по 35 долларов за штуку". Такие истории, или "горячие советы", ничего хорошего мне не дают и только раздражают меня. Вот почему сегодня, когда я слышу подобные сказки о внезапном богатстве и быстрых деньгах на рынке, я просто ухожу и стараюсь не слушать… Потому что эти истории на самом деле не истории об инвестировании.

Вот почему инвестирование кажется сложным

Богатый папа часто говорил: "Инвестирование кажется сложным, потому что это очень большой предмет. Если вы посмотрите вокруг себя, то увидите, что люди инвестируют во многие и разные вещи. Посмотрите на ваши бытовые приборы. Все это продукция фирм, в которые инвестировали люди. Вы получаете электричество от компании, в которую инвестировали какие-то люди. А когда поймете это, то посмотрите на вашу машину, бензин в ней, колеса, ремни безопасности, стеклоочистители, свечи зажигания, дороги, разметку на дороге, ваши напитки, мебель в вашем доме, торговый центр, в котором расположен ваш любимый магазин, офисные здания, банк, отели, самолет, ковер в аэропорту и т. д. другими глазами. Все это там потому, что кто-то проинвестировал в бизнес или в здание, которое поставляет вам все эти вещи и которые делают жизнь цивилизованной. Вот в чем по-настоящему заключается инвестирование".

Богатый папа часто завершал свои уроки по инвестированию фразой: "Инвестирование является для большинства людей столь запутанным предметом, поскольку то, что большинство людей называют инвестированием, на самом деле им вовсе не является".

В следующей главе богатый папа помогает мне избавиться от путаницы и понять, что такое инвестирование на самом деле.

Тест на ментальную установку

Инвестирование — это необъятный предмет, относительно которого можно сказать: сколько людей, столько и мнений.

1. Вы считаете, что инвестирование означает разные вещи для разных людей?

Да___Нет___

2. Вы считаете, что ни один отдельно взятый человек не может знать всего, что известно о предмете инвестирования?

Да___Нет___

3. Вы считаете, что один человек может сказать про инвестицию, что она хорошая, а другой может сказать про ту же самую инвестицию, что она плохая, и при этом оба могут быть правы?

Да___Нет___

4. Вы хотите, чтобы ваш разум был восприимчивым к предмету инвестирования, и выслушивать различные точки зрения на этот предмет?

Да___Нет___

5 Теперь вы понимаете, что сосредоточиться на конкретных объектах и процедурах — это еще не инвестирование?

Да___Нет___

6 Вы понимаете, что объект инвестирования, который подходит для одного человека, может не подходить для вас?

Да___Нет___

Глава 6. Урок инвестора № 4: ИНВЕСТИРОВАНИЕ — ЭТО ПЛАН, А НЕ ОБЪЕКТ ИЛИ ПРОЦЕДУРА

Мне часто задают вопросы типа: "У меня есть 10 тысяч долларов, чтобы инвестировать. Во что вы мне посоветуете их вложить?"

Мой стандартный ответ на них: "А у вас есть план?" Пару месяцев назад я выступал по радио в Сан-Франциско. Программа была об инвестировании, и вел ее один очень популярный местный биржевой брокер. В студию позвонил какой-то слушатель, который хотел услышать совет по инвестированию:

— Мне 42, года и у меня хорошая работа, но нет денег. У моей мамы есть дом, в котором у нее большая выплаченная доля. Ее дом стоит около 800 тысяч долларов, а ее долг по нему составляет лишь 100 тысяч долларов. Она сказала, что Даст мне в долг часть доли, чтобы я мог начать инвестировать. Как вы думаете, во что мне следует вложить эту долю? Это должны быть акции или недвижимость?

И вновь я ответил:

— А у вас есть план?

— Мне не нужен план, — последовал ответ. — Я только хочу, чтобы вы сказали мне, во что инвестировать. Я хочу знать, что, по вашему, лучше — рынок недвижимости или фондовый рынок?

— Я понимаю, что именно это вы и хотите знать… Но есть ли у вас план? — поинтересовался я опять как можно более вежливо.

— Я же сказал: мне не нужен план, — настойчиво твердил позвонивший. — Я вам объяснил: моя мама даст мне деньги. Так что деньги у меня есть. Поэтому мне не нужен план. Я готов инвестировать. Я только хочу знать, какой из рынков вы считаете лучшим — фондовый рынок или рынок недвижимости? Еще я хочу знать, какую часть маминых денег мне следует потратить на мой собственный дом. Цены здесь, в районе залива, так быстро растут, что больше ждать я не хочу.

Решив повернуть еще на один галс, я спросил:

— Коль скоро вам 42 года и у вас хорошая работа, почему у вас нет денег? А если вы потеряете часть доли вашей матери в ее доме, сможет ли она тогда содержать дом при возросшем долге? А если вы потеряете работу, или рынок обвалится, сможете ли вы тогда продолжать содержать новый дом, если вам не удастся продать его за те же деньги, за которые вы его купили?

Ответ, который услышали 400 тысяч радиослушателей, был таким:

— А вот это уже не ваше дело. Я думал, вы инвестор. А чтобы давать мне советы по инвестированию, мою личную жизнь ворошить не обязательно. И оставьте в покое мою мать. Я прошу совета по инвестициям, а не личных советов.

Совет по инвестициям — это личный совет

Один из самых важных уроков, которые я получил от моего богатого папы, состоял в том, что "инвестирование — это план, а не объект или процедура". Еще он добавлял: "Инвестирование — это очень личный план".

Во время одного из наших уроков по инвестированию он спросил:

— А ты знаешь, почему существует так много разных марок машин и грузовиков?

В течение какого-то времени я обдумывал ответ и наконец сказал:

— Думаю, это потому, что существует очень много разных типов людей и у них разные запросы. Одинокому человеку может не понадобиться большой девятиместный пикап, а семье, в которой пятеро детей, он нужен. Фермер предпочтет иметь мини-грузовик, а не двухместную спортивную машину.

— Правильно, — сказал богатый папа. — И именно поэтому объекты инвестирования часто называют средствами инвестирования.

— Их называют средствами? — переспросил я. — Почему именно средствами?

— Потому что только этим они и являются, — сказал богатый папа. — Есть много разных объектов — или средств — инвестирования, потому что есть много разных людей с разными потребностями. Подобно тому, как у семьи с пятью детьми другие потребности, чем у одинокого человека или у фермера.

— Но почему употребляется слово "средства"? — опять спросил я.

— Потому, что вся задача транспортного средства — это доставить тебя из точки А в точку Б, — сказал богатый папа. — Инвестиционное средство, или инвестиционный объект, просто доставляет тебя из того финансового состояния, в котором ты находишься, в то, в котором ты хотел бы оказаться в будущем.

— И поэтому инвестирование — это план, — тихо сказал я, кивая головой. Я начинал понимать.

— Инвестирование подобно планированию поездки, скажем, с Гавайев в Нью-Йорк. Каждому ясно, что для первой части пути велосипед или машина не подойдут. Тебе понадобится корабль или самолет, чтобы пересечь океан, — сказал богатый папа.

— А достигнув земли, я смогу идти пешком, ехать на велосипеде, машине, поезде или автобусе или лететь в Нью-Йорк на самолете, — добавил я. — Все это — разные транспортные средства.

Богатый папа утвердительно кивнул:

— И неправильно было бы говорить, что какое-то из них лучше другого. Если у тебя много времени и ты хочешь по-настоящему увидеть страну, тогда нет ничего лучше, чем идти пешком или ехать на велосипеде. Более того, к концу путешествия ты будешь намного здоровее. Но если тебе необходимо быть в Нью-Йорке завтра, тогда ясно, что самолет — это лучший и единственный способ, если ты хочешь прибыть вовремя.

— Значит, многие люди сосредотачиваются на объекте, ну, скажем, на акциях, а потом — на процедуре, скажем, на торговле. Но настоящего плана у них нет. Это вы хотите сказать? — спросил я.

Богатый папа кивнул.

— Большинство людей стараются сделать деньги на том, что, как одни полагают, является инвестированием. Но торговля — это не инвестирование.

 — А что же это такое, если не инвестирование? — поинтересовался я.

— Это торговля, — сказал богатый папа. — А торговля — это процедура или методика. Человек, торгующий акциями, мало чем отличается от человека, который покупает дом, ремонтирует его и продает по более высокой цене. Один торгует акциями, другой торгует недвижимостью. Все это — торговля. В действительности, торговля существует уже много веков. Верблюды везли на себе экзотические изделия через пустыню к потребителям в Европе. Розничный торговец — тоже торговец. Торговля — это профессия. Но это не то, что я называю инвестированием.

— Для вас инвестирование — это план, план того, как доставить тебя оттуда, где ты находишься, туда, где ты хочешь оказаться, — сказал я, стараясь изо всех сил понять различия, которые проводит богатый папа.

Богатый папа кивнул и сказал:

— Я знаю, что все это выглядит дотошнее в мелочах. И все же я хочу сделать все возможное, чтобы уменьшить путаницу вокруг понятия "инвестирование". Каждый день я встречаю людей, которые думают, что они инвестируют, однако в финансовом отношении топчутся на месте. Они могли бы с таким же успехом возить тачку по кругу.

Нужно более одного средства

В предыдущей главе я привел некоторые примеры различных типов инвестиционных объектов и процедур. И ежедневно создаются все новые, потому что все люди разные и, следовательно, у них разные потребности. Когда человеку не ясен его собственный финансовый план, все это многообразие объектов и процедур захлестывает его и приводит в замешательство.

Часто, описывая того или иного инвестора и используемые им инвестиционные средства, богатый папа проводил аналогию с выбором тачки в качестве транспортного средства:

— Слишком многие так называемые инвесторы привязываются к одному инвестиционному средству и одной инвестиционной процедуре. Например, человек может инвестировать только в акции или только в недвижимость. Тогда он становится привязанным к только этому "транспортному" средству и перестает замечать все другие средства и процедуры, имеющиеся в его распоряжении. Этот человек становится экспертом по этой одной-единственной "тачке" и толкает ее по кругу вечно.

В один прекрасный день, когда богатый папа подтрунивал над инвесторами и их тачками, я вынужден был попросить более подробных объяснений. Он ответил:

— Некоторые люди становятся экспертами по одному виду объектов и одной процедуре. Вот что я имею в виду под "привязанностью к тачке". Тачка работает. Она везет много денег, но она остается тачкой. Истинный инвестор не станет привязываться к отдельным средствам или процедурам. Он имеет план и выбор из множества инвестиционных средств и процедур. Все, чего хочет истинный инвестор, — это прибыть из точки А в точку Б благополучно и вовремя. Такой человек не желает иметь тачку или толкать ее.

Все еще в замешательстве, я попросил разъяснить поподробнее.

— Смотри, — сказал он, начиная немного нервничать, — если я хочу поехать с Гавайев в Нью-Йорк, у меня на выбор есть много транспортных средств. Я вовсе не хочу владеть ими. Я просто хочу использовать их. Поднимаясь на борт "Боинга-747", я вовсе не горю желанием лететь на нем. Я не испытываю к нему горячей любви. Я просто хочу попасть оттуда, где я нахожусь, туда, куда я направляюсь, Приземляясь в аэропорту имени Кеннеди, я хочу воспользоваться услугами такси, чтобы попасть из аэропорта в мою гостиницу. Когда я прибываю в гостиницу, носильщик использует тележку, чтобы перевезти мой багаж с тротуара в номер. Я не хочу владеть этой тележкой или ее толкать.

— Так в чем же разница? — настойчиво повторил я.

— Многие люди, которые думают, что они инвесторы, привязываются к какому-то инвестиционному средству. Они думают, что должны любить акции или недвижимость, чтобы использовать их в качестве инвестиционных средств. Поэтому они ищут инвестиций, которые им нравятся, и не составляют плана. Эти инвесторы приходят к тому, что путешествуют по кругу, так никогда и не попав из финансовой точки А в финансовую точку Б.

— Значит, вам не надо влюбляться в "Боинг-747", на котором вы летите, так же как вам не надо влюбляться в свои акции, облигации, инвестиционные фонды или офисные здания. Все они — лишь средства, — подытожил я. — "Транспортные" средства для того, чтобы доставить вас туда, куда вам надо.

Богатый папа кивнул:

— Я восхищаюсь этими средствами, доверяю людям, которые ими управляют. Просто я не привязываюсь к ним… И не хочу во что бы то ни стало владеть или всю жизнь управлять ими.

— А что случается, когда люди привязываются к своим инвестиционным средствам? — поинтересовался я.

— Они думают, что их инвестиционное средство — единственное и самое лучшее. Я знаю людей, которые инвестируют только в акции, и людей, которые инвестируют только в инвестиционные фонды или в недвижимость. Вот что я имею в виду под "привязанностью к тачке". Такой образ мышления не обязательно ошибочный. Просто они часто делают акцент на средстве, а не на своем плане. Так что, даже сделав большие деньги, покупая, придерживая и продавая инвестиционные объекты, эти деньги могут не привести их туда, куда они хотят добраться.

— Итак, мне нужен план, — сказал я. — И именно он затем определит различные типы инвестиционных средств, которые мне понадобятся.

Богатый папа сказал, кивнув:

— И вообще, — не инвестируй, пока у тебя нет плана.

Всегда помни, что инвестирование — это план, а не объект и не процедура. Это очень важный урок.

Тест на ментальную установку

Перед тем как построить дом, человек обычно приглашает архитектора, чтобы составить проект. Можете представить себе, что произойдет, если кто-то просто пригласит каких попало людей и те начнут строить дом без всякого проекта? Именно это происходит с финансовыми "домами" многих людей.

Богатый папа учил меня составлять финансовые планы. Поначалу это было нелегко и я не всегда находил в этом смысл. Но спустя некоторое время я стал очень четко представлять себе, где я находился в финансовом смысле и куда хотел прибыть. А когда я понял это, процесс планирования стал для меня более легким. Другими словами, самым трудным было осознать, чего я хочу. Итак, вот вопросы на ментальную установку:

1. Хотите ли вы потратить время на то, чтобы разобраться, где в финансовом отношении вы находитесь сегодня и куда хотите попасть, и хотите ли вы сформулировать то, как вы планируете туда попасть? И еще: всегда помните, что план не является настоящим до тех пор, пока он не изложен на бумаге и вы не можете показать его другим.

Да___Нет___

2. Хотели бы вы встретиться, по крайней мере, с одним профессиональным финансовым консультантом и выяснить, как его услуги могли бы помочь вам в ваших долгосрочных инвестиционных планах?

Да___Нет___

Вы могли бы встретиться с двумя или тремя финансовыми консультантами только для того, чтобы выяснить различия в их подходах к финансовому планированию.

Глава 7. Урок инвестора № 5: ВЫ ПЛАНИРУЕТЕ СТАТЬ БОГАТЫМ ИЛИ БЕДНЫМ?

— Большинство людей планируют стать бедными, — сказал богатый папа.

— Что? — изумленно переспросил я. — Почему вы так говорите? Как вы можете так говорить?

— Я просто прислушиваюсь к тому, что говорят люди, — сказал богатый папа. — Если хочешь узнать прошлое, настоящее и будущее человека, просто прислушайся к его словам.

Сила слов

Урок богатого папы о силе слов был очень впечатляющим. Он спросил:

— Ты когда-нибудь слышал такие слова: "чтобы сделать деньги, нужны деньги"?

Вставая, чтобы принести из холодильника две порции прохладительного напитка, я ответил:

— Да. Я слышу их постоянно. А что?

— А то, что ментальная установка "чтобы сделать деньги, нужны деньги" — одна из самых худших, которые только существуют. Особенно, если человек хочет иметь больше денег — сказал богатый папа.

Подавая богатому папе напиток, я сказал:

— Не понимаю. Вы хотите сказать, что для того, чтобы сделать деньги, не нужны деньги?

— Нет, — сказал богатый папа, качая головой. — Чтобы сделать деньги, нужны не деньги. Нужно кое-что, что доступно всем нам и что намного легче получить, чем деньги. Более того, во многих случаях то, что для этого нужно, можно получить бесплатно.

Это заявление очень меня озадачило, но он не сказал, что это такое. Вместо этого, когда урок по инвестированию подошел к концу, он дал мне задание.

— Прежде чем мы встретимся опять, я хочу, чтобы ты пригласил своего отца на ужин — спокойный ужин, без спешки. Я хочу, чтобы ты обратил внимание на слова, которые он использует, и на ту информацию, которую они передают.

Я уже привык к тому, что богатый папа дает мне странные задания, которые на первый взгляд не относятся к предмету, который мы обсуждали или изучали. Но он твердо верил в то, что сначала должен быть опыт, а потом урок. Так что я позвонил отцу и назначил дату ужина в его любимом ресторане.

Примерно через неделю богатый папа и я встретились опять.

— Ну как ужин? — спросил он.

— Было интересно, — ответил я. — Я очень внимательно следил за его словами, их значением.

— И что же ты слышал?

— Слышал: "Я никогда не буду богатым", — сказал я. — Но это я слышал большую часть моей жизни. Он часто говорил нам: "В тот момент, когда я решил стать учителем, я знал, что никогда не стану богатым".

— Так многие из этих фраз ты уже слышал раньше? — поинтересовался богатый папа.

Я кивнул:

— Да, и очень часто.

— А что еще ты слышал? — спросил богатый папа.

— "Ты что, думаешь, деньги растут на деревьях?", "Я что, сделан из денег?", "Богатые не заботятся о людях так, как я", "Деньги достаются трудом", "Лучше быть счастливым, чем богатым", — процитировал я слова своего отца.

— Теперь ты понял, что я имел в виду, когда говорил, что, прислушиваясь к словам человека, можно увидеть его прошлое, настоящее и будущее? — спросил богатый папа.

Кивнув, я сказал:

— Да, но я заметил еще кое-что.

— И что же это? — спросил богатый папа.

— У вас словарный запас бизнесмена и инвестора. А у отца — школьного учителя. Вы пользуетесь такими словами, как "норма капитализации", "коэффициент финансового рычага", "доход без вычета процентов и налогов", "индекс цен производителя", "прибыли" и "денежный поток". Он же использует слова типа "экзаменационные баллы", "гранты", "грамматика", "литература", "правительственные ассигнования" и "стаж".

Богатый папа улыбнулся:

— Чтобы делать деньги, требуются не деньги, а слова. Богатого человека от бедного отличает словарный запас. Все, что нужно человеку, чтобы стать богаче, — это расширить свой финансовый лексикон. А за слова ведь не надо платить.

В 80-е годы я много времени уделял преподаванию предпринимательства и инвестирования. За это время я понял, что между словарным запасом людей и их финансовым благосостоянием существует прямая зависимость. Изучив вопрос глубже, я выяснил, что в английском языке приблизительно 2 миллиона слов. Средний человек употребляет в своей речи примерно 5 тысяч слов. Если люди хотят добиться финансового успеха, им следует начинать с расширения словарного запаса в определенной области. Например, когда я инвестировал в мелкие сделки с недвижимостью, такие как односемейная арендная собственность, мой словарь пополнился в этой конкретной области. Когда я переключился на инвестирование в частные компании, то также должен был расширить свой словарный запас, прежде чем почувствовал себя уверенно, инвестируя в такие компании.

В учебных заведениях будущие юристы усваивают юридическую лексику, врачи — медицинскую, учителя — педагогическую. Если человек выходит из учебного заведения, не освоив лексику инвестирования, финансов, денег, бухгалтерии, корпоративного права, налогообложения, то ему будет очень трудно уверенно чувствовать себя в качестве инвестора.

Одной из причин, по которой я создал обучающую игру "Денежный поток", было желание ознакомить неинвесторов с лексикой инвестирования. Играющие быстро усваивают взаимосвязи между словами из области бухгалтерского учета, бизнеса и инвестирования. Многократно играя в эту игру, ее участники узнают истинные определения таких неверно используемых слов, как "актив" и "пассив".

Богатый папа часто повторял: "Не столько само незнание определений слов, сколько использование их неверных определений является истинной причиной долгосрочных финансовых проблем. Нет ничего более разрушительного для финансовой стабильности человека, чем называть «пассив» «активом»". Вот почему он был ярым приверженцем точных определений финансовых слов. Он говорил, что слово "ипотека", по-английски "mortgage", происходит от французского "mortir", что означает "смерть". Так что "ипотека" — это "обязательство по гроб жизни". "Недвижимость", по-английски "real estate", не следует понимать дословно как "реальное владение". Английское словосочетание "real estate" на самом деле происходит 6т схожего по звучанию испанского словосочетания, буквально соответствующего фразе "royal estate", что означает "королевское владение". Вот почему и по сей день наша собственность нам не принадлежит. Мы только технически контролируем нашу недвижимость. По настоящему мы ею не владеем. Нашей собственностью владеет правительство и берет с нас налог за то, что мы ею пользуемся.

Именно поэтому богатый папа часто говорил: "Чтобы делать деньги, нужны не деньги. Нужен словарный запас богатого человека, чтобы делать деньги и, что еще важнее, чтобы эти деньги удержать".

Так что, читая эту книгу, пожалуйста, обращайте внимание на слова, которые в ней используются. И всегда помните, что одним из основных отличий богатого человека от бедного являются его слова… А за слова не нужно платить.

Планировать стать бедным

После этого урока богатого папы, просто прислушиваясь к словам других, я начал замечать, почему большинство людей, сами того не сознавая, планируют стать бедными. Сегодня я часто слышу: "Когда я уйду на пенсию, мой доход уменьшится". И он уменьшается.

Еще часто говорят: "Когда я уйду на пенсию, мои потребности станут меньше, потому и доход мне будет нужен поменьше". Но они часто не понимают, что в то время, как некоторые расходы уменьшаются, другие увеличиваются. И нередко эти расходы (например, круглосуточный уход в интернате для людей преклонного возраста кому повезет дожить до этого) весьма немалые. Содержание в интернате для пожилых среднего разряда может стоить 5 тысяч долларов в месяц. Это больше, чем месячный доход многих людей на сегодняшний день.

Другие говорят: "Мне не нужно планировать. У меня на работе есть пенсионное и медицинское обеспечение". Проблема такого образа мышления заключается в том, что инвестиционный план — это нечто большее, чем просто инвестиции и деньги. Иметь финансовый план до того, как человек начинает инвестировать, важно потому, что он должен включать в себя много разнообразных финансовых потребностей. Эти потребности включают высшее образование, пенсионное обеспечение, расходы на медицинское обслуживание и долгосрочную заботу о здоровье. Многие из этих подчас больших и обременительных потребностей могут обеспечиваться инвестированием в иные объекты, помимо акций, облигаций или недвижимости, например, всевозможные виды страхования или другие инвестиционные средства.

Будущее

Я пишу о деньгах, чтобы помочь людям стать более образованными в вопросах обеспечения своего долгосрочного финансового благосостояния. С того самого дня, как были изобретены пенсионные планы информационного века — в Америке это "401К", в Австралии — "План увольнения по возрасту", в Канаде — "План регистрируемых пенсионных сбережений", — меня все больше волнуют люди, не подготовленные к информационному веку. По крайней мере, в индустриальный век компании и правительство предоставляли некоторую финансовую помощь человеку, когда он уходил на пенсию. Сегодня, когда у человека иссякнет его "401К" или "денежный балансовый пенсионный план" (который не является пенсией в традиционном смысле), это будет проблема лично этого человека, а не компании.

В школах необходимо ввести преподавание инвестирования в долгосрочное обеспечение здоровья и финансового благополучия. Если мы не сделаем этого, то получим колоссальную социально-экономическую бомбу замедленного действия.

Я часто говорю на своих занятиях: "Обязательно имейте план. Первым делом спросите себя, планируете ли вы быть богатым. Если вы планируете быть бедным, то чем старше вы будете становиться, тем сложнее вам будет жить в окружающем вас финансовом мире". Мой богатый папа как-то много лет назад сказал мне: "Проблема молодых в том, что они не знают, что чувствует человек, когда становится старым. Если бы ты знал, что чувствует человек, когда он состарился, ты бы иначе планировал свою финансовую жизнь".

Планировать на старость

Важно начать планирование как можно в более раннем возрасте. Когда я говорю это на моих занятиях, большинство слушателей одобрительно кивают. Никто не оспаривает важность этого планирования. Проблема в том, что очень мало людей реально делают это.

Поняв, что большинство людей согласны, что им необходимо написать финансовый план, но мало кто потратит время -на то, чтобы сделать это, я решил кое-что предпринять в этом направлении. Как-то в одной из моих групп, примерно за час до перерыва на обед, я нашел ленту из хлопчатобумажной ткани, разрезал ее на много отрезков разной длины и попросил слушателей взять по одному отрезку ленты, а концы завязать вокруг щиколоток ног, наподобие того, как спутывают передние ноги лошади. Когда ноги слушателей были связаны примерно на расстоянии фута одна от другой, я дал каждому еще по одному отрезку ленты, заставил перебросить его через шею и оба конца тоже привязать к щиколоткам ног. В результате они были спутаны по ногам и, вместо того чтобы стоять прямо, стояли, сгорбившись под углом 45°. Одна слушательница поинтересовалась:

— Это что — новый вид китайской пытки?

— Нет, — ответил я. — Я просто перенес каждого из вас в ваше будущее, если, конечно, вам повезет прожить так долго. Веревки сейчас демонстрируют то, что чувствует человек в старости.

По классу прошел приглушенный стон. До некоторых стало доходить. Затем служащие отеля привезли обед на длинных столах. Обед состоял из бутербродов, салата и напитков. Сложность заключалась в том, что то, чему следовало лежать на бутербродах, лежало отдельно стопками, хлеб был не нарезан, салат не приготовлен, а напитки были в виде сухих порошков, которые надо было смешать с водой. Слушатели, теперь сгорбленные и "состарившиеся", должны были сами приготовить себе обед. В течение следующих двух часов они с огромным трудом пытались нарезать хлеб, сделать бутерброды, приготовить салат, развести напитки, сесть, поесть, а потом убрать за собой. Естественно, некоторым в течение этих двух часов понадобилось еще сходить в туалет.

Когда эти два часа истекли, я спросил их, хотели бы они* потратить пару минут, чтобы написать финансовый план своей жизни. Все с энтузиазмом закричали: "Да!" Было интересно наблюдать за тем, с каким живым интересом они планировали свои будущие действия, когда освободились от пут. Их интерес к планированию радикально изменился, после того как изменилась их точка зрения на жизнь.

Как говорил богатый папа, "проблема молодых заключается в том, что они не знают, что чувствует человек, когда становится старым. Если бы ты знал это, то иначе планировал бы свою финансовую жизнь". И еще он говорил: "Проблема многих людей в том, что они составляют план только на тот период, пока еще не ушли на пенсию. Этого недостаточно. Нужно планировать намного дальше. Если ты действительно богат, то должен планировать, по меньшей мере, на три последующих поколения. Если ты не будешь этого делать, то деньги могут уйти вслед за тобой. Кстати, если у тебя не будет плана в отношении твоих денег перед уходом в мир иной, то у правительства он есть".

Тест на ментальную установку

Часто мы не уделяем внимания нашим молчаливым и на первый взгляд несущественным мыслям. Мой богатый папа говорил: "Нашу жизнь определяет не то, что мы говорим вслух. Наибольшей силой обладает то, что мы мысленно нашептываем себе".

Итак, вот вопросы на ментальную установку:

1. Вы планируете быть богатым или бедным?

Богатым___Бедным___

2. Вы хотите уделять больше внимания своим сокровенным, часто невысказанным мыслям?

Да___Нет___

3. Вы хотите потратить время на то, чтобы расширить свой словарный запас в области финансов? Для начала достаточно будет заучивать по одному новому слову в неделю. Найдите в словаре более одного определения какого-нибудь слова, которое вы выбрали, и дайте себе умственную установку использовать его в речи хотя бы один раз в неделю.

Да___Нет___

Богатый папа был большим почитателем слов. Он часто говорил: "Слова формируют мысли, мысли формируют реальность, а реальность становится жизнью. Первоочередное отличие между богатым человеком и бедным состоит в том, какие слова он использует. Если хочешь изменить внешнюю оболочку человека, надо сначала изменить его внутреннюю сущность. А для этого сначала надо изменить, усовершенствовать или обновить слова, которыми он пользуется. Если хочешь изменить жизнь людей, сначала измени их слова. И отрадно сознавать, что за это не надо платить".

Глава 8. Урок инвестора № 6: ВЫ НЕПРЕМЕННО СТАНЕТЕ БОГАТЫМ… ЕСЛИ У ВАС ЕСТЬ ХОРОШИЙ ПЛАН, КОТОРОМУ ВЫ СЛЕДУЕТЕ

Мой друг Том — прекрасный биржевой брокер. Он часто говорит: "К сожалению, девять из десяти инвесторов не делают деньги", и поясняет, что, хотя эти девять из десяти и не теряют деньги, им не удается сделать деньги.

Нечто похожее говорил мне богатый папа: "Многие люди, считающие себя инвесторами, делают деньги в один день, а потом, через неделю, теряют их. Так что они не то чтобы теряют деньги, а просто не могут их сделать. И тем не менее они считают себя инвесторами".

Много лет назад богатый папа объяснял мне: то, что многие люди считают инвестированием, в действительности является голливудской версией инвестирования. У среднего человека часто существует стереотип торговцев в биржевом зале, наперебой выкрикивающих: "Покупаю! Продаю!" — в начале торгового дня, или финансовых воротил, делающих миллионы долларов за одну сделку, или обезумевших инвесторов, один за другим выпрыгивающих из окон небоскребов после того, как обрушиваются цены на акции. Для богатого папы это не является инвестированием.

Помню, как-то я смотрел по телевизору интервью с Уорреном Баффетом. В ходе беседы он сказал: "Единственная причина, по которой я хожу на биржу, так это посмотреть, не собирается ли кто-нибудь выкинуть какую-нибудь глупость". Баффет добавил, что не смотрит всяких умников по телевизору или сводки о колебаниях цен на акции, чтобы извлекать из этого рекомендации по инвестированию. В действительности, его инвестирование происходит вдали от всей этой шумихи, раскрутки акций и всех этих людей, которые зарабатывают деньги на так называемых инвестиционных новостях.

Инвестирование — это совсем не то, что думает большинство

Много лет назад богатый папа объяснял мне, что инвестирование — это вовсе не то, что думает большинство. Он говорил:

— Многие люди думают, что инвестирование — это волнующий, полный драматизма процесс. Многие люди думают, что инвестирование — это большой риск, удача, угадывание момента и ценные подсказки. Некоторые признают, что мало знают об этом загадочном предмете, и поэтому вверяют себя и свои деньги кому-то, кто, как они надеются, знает больше, чем они. Многие из так называемых инвесторов хотят показать, что они знают больше, чем другие люди, и поэтому они инвестируют, в надежде доказать, что могут перехитрить рынок. Но хотя многие люди думают, что это и есть инвестирование, это не то, чем инвестирование является для меня. Для меня инвестирование — это план, часто скучный, удручающий и почти механический процесс обогащения.

Услышав эти слова, я несколько раз повторил их.

— Инвестирование — это план, часто скучный, удручающий и почти механический процесс обогащения? — спросил я. — Что вы имеете в виду, говоря "скучный, удручающий и почти механический процесс обогащения"?

— Это в точности то, что я сказал и что я имею в виду, — сказал богатый папа. — Инвестирование — это просто план, состоящий из формул и стратегий, система для обогащения… практически гарантированного.

— План, который гарантирует, что вы станете богатым? — переспросил я.

— Практически гарантирует, — повторил богатый папа — Какой-то риск всегда есть.

— Вы хотите сказать, что инвестирование не обязательно должно быть рискованным, опасным и волнующим? — неуверенно спросил я.

— Совершенно верно, — ответил богатый папа. — Если, конечно, ты сам не захочешь, чтобы оно таким было, и не убежден, что таким оно должно быть. Но для меня инвестирование — такой же простой и скучный процесс, как и следование рецепту выпекания хлеба. Что до меня, то я ненавижу риск. Я просто хочу быть богатым. Поэтому я просто буду следовать плану, рецепту, формуле. В этом для меня заключается все инвестирование.

— Но если инвестирование — просто следование рецепту, тогда почему все люди не следуют этой самой формуле? — спросил я.

— Не знаю, — сказал богатый папа. — Я сам часто задавал себе этот вопрос. Я также удивлялся тому, что только трое из сотни американцев являются богатыми людьми. Как это происходит, что так мало людей становятся богатыми в стране, которая была основана на идее, что каждый из нас имеет возможность стать богатым? Я хотел стать богатым. У меня не было денег. Так что сам здравый смысл подсказал мне, что надо найти план или рецепт для того, чтобы разбогатеть, и следовать ему. Зачем стараться и создавать собственный план, если кто-то другой уже указал тебе путь?

— Не знаю, — сказал я. — Наверно, я не знал, что это и есть рецепт.

Богатый папа продолжал:

— Теперь я понимаю, почему большинству людей так трудно следовать простому плану.

— Почему же? — поинтересовался я.

Потому, что следовать простому плану обогащения скучно, — сказал богатый папа. — Человек так создан, что ему быстро все надоедает и он ищет чего-то более захватывающего. Вот почему только трое из ста становятся богатыми людьми. Люди начинают следовать плану, но вскоре это им надоедает. Тогда они начинают искать какие-то эфемерные пути для быстрого обогащения. Они повторяют цикл: скука, веселье и вновь скука всю свою оставшуюся жизнь. Вот почему они так и не становятся богатыми. Они не в состоянии вынести скуку, следуя простому, незатейливому плану обогащения. Большинство людей считают, что есть какая-то тайна в том, чтобы обогатиться за счет инвестирования. А многие полагают, что, коль скоро план несложный, он не может быть хорошим. Поверь мне: когда дело касается инвестирования, простое всегда лучше сложного.

— А как вы нашли свою формулу? — спросил я.

— Играя в "Монополию", — сказал богатый папа. — Большинство из нас играли в нее в детстве. Разница в том, что я не прекратил играть в нее, когда вырос. Помнишь, как много лет назад я часами мог играть в "Монополию" с тобой и Майком?

Я кивнул.

— А ты помнишь ту формулу потрясающего богатства, которой учит эта игра?

Я опять кивнул.

— В чем она заключается? — спросил богатый папа.

— Купи четыре зеленых домика. Потом обменяй их на красный отель, — тихо проговорил я, и на меня нахлынули воспоминания детства. — Вы говорили нам вновь и вновь, когда еще были бедным и только начинали, что то, чем вы занимались, — это игра в "Монополию" в реальной жизни.

— Так и было, — сказал богатый папа. — Помнишь, как я повез вас, чтобы показать мои зеленые домики и красные отели в реальной жизни?

— Да, — ответил я. — Помню, какое это на меня произвело впечатление — то, что вы на самом деле играли в эту игру в жизни. Мне было тогда всего 12 лет, но я понял, что "Монополия" была для вас больше, чем игра. Я только не понял, что она учила вас стратегии, рецепту или формуле, как стать богатым. Я не думал об этом.

— Как только я выучил формулу — процесс покупки четырех зеленых домиков и последующего обмена их на один красный отель, — то сразу стал действовать механически. Я мог делать это во сне, и часто, кажется, так оно и было. Я делал это автоматически, не думая. Я просто следовал плану в течение десяти лет, а однажды проснулся и понял, что я богатый.

— Это была единственная часть вашего плана? — спросил я.

— Нет, не единственная. Но эта стратегия была одной из простых формул, которым я следовал. Для меня, если формула сложная, она не стоит того, чтобы ей следовать. Если ты не можешь выполнять ее автоматически, после того как выучишь ее, ты не должен следовать ей. Вот насколько автоматическими являются инвестирование и обогащение, если у тебя есть простая стратегия и ты следуешь ей.

Великая книга для людей, которые считают инвестирование сложным

На моих занятиях по инвестированию всегда находится циник или кто-нибудь из сомневающихся в идее, что инвестирование — это простой и скучный процесс следования плану. Человек такого типа всегда требует больше фактов, больше данных, больше доказательств, исходящих от умных людей. Поскольку я не являюсь специалистом в технических вопросах, у меня не было научных доказательств, которых требовал такой человек — но только пока я не прочел великую книгу по инвестированию.

Джеймс П. О'Шонесси написал прекрасную книгу для людей, которые считают, что инвестирование должно быть рискованным, сложным и опасным. Это прекрасная книга также для тех, кто склонен думать, что может перехитрить рынок. В этой книге приводится академическое и аргументированное доказательство того, что пассивная, или механическая, система инвестирования в большем числе случаев побеждает человеческую систему инвестирования… даже профессиональных инвесторов, таких как управляющие фондами. Эта книга также объясняет то, почему девять из десяти инвесторов не делают деньги.

Книга-бестселлер О'Шонесси называется "Что срабатывает на Уолл-стрит: руководство по самым результативным инвестиционным стратегиям всех времен". О'Шонесси выделяет два базовых типа принятия решений:

1. Клинический, или интуитивный, метод. Основан на знаниях, опыте и здравом смысле.

2. Количественный, или актуарный, метод. Основан исключительно на доказанных отношениях, основанных на больших выборках данных.

О'Шонесси установил, что большинство инвесторов предпочитают интуитивный метод принятия инвестиционных решений. В большинстве случаев инвестор, который использовал интуитивный метод, ошибался или его обыгрывал почти механический метод. Он цитирует Давида Фауста, автора книги "Пределы научного мышления", который пишет: "Человеческое суждение намного более ограниченно, чем мы думаем".

О'Шонесси пишет также: "Все (говоря о финансовых менеджерах) они думают, что обладают высшей степенью интуиции, интеллекта и способности выбирать выигрышные акции, однако 80% из них устойчиво проигрывают по сравнению с выбором на основе индекса S&P 500". Другими словами, чисто механический метод выбора акций обыгрывает 80% профессионалов по выбору акций. Это означает, что даже если вы ничего не знаете о выборе акций, то сможете обыграть лучших из так называемых хорошо обученных и образованных профессионалов, если будете следовать чисто механическому, неинтуитивному методу инвестирования. Это в точности то, что сказал богатый папа: "Это происходит автоматически". Говоря иначе, чем меньше вы думаете, тем больше вы делаете денег при меньшем риске и намного меньшем беспокойстве.

Вот еще интересные идеи, высказанные О'Шонесси:

1. Большинство инвесторов предпочитают личный опыт простым основополагающим фактам или базовым ставкам.

2. Большинство инвесторов предпочитают сложные формулы простым. По-видимому, работает идея, что, если формула не сложная и не трудная, она не может быть хорошей.

3. Простота — вот лучшее правило инвестирования. О'Шонесси утверждает, что, вместо того чтобы упрощать, "мы все усложняем, следуем за толпой, увлекаемся всей этой шумихой вокруг акций, позволяем нашим эмоциям диктовать решения, покупаем и продаем, следуя подсказкам и догадкам, и подходим к каждой инвестиции как к отдельно взятой, не основываясь на последовательности или стратегии".

4. Он также утверждает, что профессиональные инвесторы из крупных инвестиционных фондов склонны делать те же ошибки, что и средние. О'Шонесси пишет: "Инвесторы из крупных инвестиционных учреждений говорят, что они принимают решения объективно и неэмоционально, но это не так". Вот цитата из книги "Богатство и глупость": "Хотя столы инвесторов из инвестиционных учреждений завалены подробными аналитическими отчетами, большинство руководителей пенсионных фондов берут на работу новых менеджеров, основываясь на внутренних симпатиях, и держат на работе менеджеров с устойчиво плохими показателями работы просто потому, что у них с ними хорошие личные отношения".

5. "Путь к достижению инвестиционного успеха заключается в изучении долгосрочных результатов и поиске стратегии или стратегий, в которых есть смысл". Он также утверждает: "Мы должны смотреть на то, как хорошо работают стратегии, а не акции".

6. История повторяется. И все же люди хотят верить, что на этот раз все будет иначе. О'Шонесси пишет: "Люди хотят верить, что настоящее отличается от прошлого. Рынки сейчас компьютеризованны, доминируют торговцы крупными пакетами акций, индивидуальных инвесторов больше нет, а на их месте сидят финансовые менеджеры, управляющие огромными инвестиционными фондами, в которые они отдали свои деньги. Некоторые люди думают, что эти хозяева денег принимают решения иначе, и полагают, что стратегия, отработанная в 50-х и 60-х годах, не сработает в будущем".

Но мало что изменилось с того времени, как Исаак Ньютон, воистину великий человек, потерял состояние в афере с "Компанией Южных морей" в 1720 г. Ньютон сокрушался, что может "рассчитать движение небесных тел, но не безумие людей".

7. О'Шонесси не говорит, что нужно инвестировать непременно в компании списка S&P 500. Он просто использовал этот пример для сравнения живых интуитивных инвесторов с механической формулой. Далее он говорит, что инвестирование в S&P 500 не обязательно является формулой, дающей наилучший результат, хотя это и хорошая формула. Он поясняет, что в течение последних пяти—десяти лет акции крупного бизнеса имели самые лучшие показатели. Тем не менее, если взять данные за последние 46 лет, именно акции малого бизнеса — компании с капитализацией менее 25 миллионов долларов — принесли инвесторам больше всего денег.

Урок состоял в том, что чем дольше период времени, для которого у вас есть данные, тем лучше ваши суждения. Он выбрал формулу, которая дает лучший результат на длинных отрезках времени.

Богатый папа имел схожую точку зрения. Вот почему его формула — строить различного рода бизнес, чтобы он покупал ему недвижимость и бумажные активы. Эта формула была формулой-победительницей для создания богатства по меньшей мере в течение 200 лет. Богатый папа говорил: "Формула, которую я использую и которой обучаю тебя, — это формула, создававшая богатейших людей в течение долгого периода времени".

Многие люди считают, что индейцы, продавшие остров Манхэттен Питеру Минуиту из Голландской Вест-Индской компании за 24 доллара в бусинках и безделушках, заключили плохую сделку. Но если бы индейцы инвестировали эти деньги с 8-процентным годовым доходом, то они стоили бы сегодня более 27 триллионов долларов. Они смогли бы выкупить обратно Манхэттен, и у них еще осталось бы много денег. Проблема была не в количестве денег, а в отсутствии плана. 8. "Существует огромная пропасть между тем, что, по нашему мнению, должно работать, и тем, что на самом деле работает".

Найдите формулу, которая работает, и следуйте ей

Итак, простой совет, который дал мне богатый папа много лет назад, гласил: "Найди формулу, которая сделает тебя богатым, и следуй ей". Меня часто раздражает, когда люди подходят ко мне и начинают рассказывать, как они купили акции по 5 долларов, которые выросли в цене до 30 долларов, после чего они их продали. Я раздражаюсь потому, что такого рода истории отвлекают их от собственного плана, от успеха.

Подобные истории о ценных подсказках и быстрых деньгах часто напоминают мне рассказ богатого папы: "Многие инвесторы похожи на семью, которая отправилась на машине за город. Внезапно впереди них на дороге появляются несколько крупных оленей со здоровенными рогами. Водитель, обычно отец семейства, кричит: «Смотрите, какие большие олени!» Олени инстинктивно бросаются с дороги на пашню, простирающуюся вдоль дороги. Водитель тут же сворачивает с дороги, и начинается бешеная погоня за оленями по всей пашне, а затем по лесу. Машину бросает из стороны в сторону, подбрасывает на ухабах. Семья кричит, умоляя водителя остановиться. Внезапно впереди появляется канава, и машина летит в воду. Мораль такова: вот что случается, когда отвлекаешься от своего простого плана и начинаешь гнаться за большими деньгами".

Тест на ментальную установку

Мне не нравятся слова "чтобы делать деньги, нужны деньги". Не нравятся потому, что помню слова богатого папы:

"Не обязательно быть создателем ракет, чтобы быть богатым. Не обязательно иметь высшее образование, высокооплачиваемую работу или вообще сколько-нибудь денег, чтобы положить чему-то начало. Все, что надо, — это знать, чего хочешь, иметь план и следовать ему". Другими словами, все, что нужно, — это немного дисциплины. Однако проблема в том, что, когда дело касается денег, дисциплина становится большим дефицитом.

О'Шонесси приводит одну из моих самых любимых цитат. Она принадлежит известному герою мультфильма по имени Пого, который сказал: "Мы встретили врага, и он — это мы". Это действительно так в отношении меня. Я пошел бы значительно дальше в финансовом плане, если бы просто слушал богатого папу и следовал формуле.

Итак, вот вопрос на ментальную установку:

Вы готовы искать простую формулу, включить ее в ваш план и следовать ей, пока не достигните своей финансовой цели?

Да___Нет___

Глава 9. Урок инвестора № 7: КАК НАЙТИ ПЛАН, КОТОРЫЙ ДЕЙСТВИТЕЛЬНО ВАМ ПОДХОДИТ?

"Как найти план, который мне подойдет?" — вот вопрос, который мне задают очень часто.

Обычно я отвечаю, что это процесс, состоящий из нескольких этапов:

1. Не спешите. Спокойно подумайте о своей прошлой жизни. Ничего, если на ваши размышления уйдет несколько дней. Пусть на это уйдут даже недели, если понадобится.

2. Спросите себя в эти минуты: "Чего я хочу от этого дара, имя которому — Моя Жизнь?"

3. В течение какого-то времени ни с кем не говорите, по крайней мере, до тех пор, пока не будете уверены в том, что уже знаете, чего, как вам кажется, вы хотите. Нередко люди, даже подсознательно, хотят навязать вам то, чего они хотят для вас, а не то, чего вы хотите сами. Самые большие убийцы наших глубинных внутренних мечтаний — это наши друзья и члены семьи, которые говорят: "Не будь дураком", или "Ты не сможешь этого", или "А как же я?" Вспомните Билла Гейтса. Ему было 20 с небольшим, когда он начал с 50 тысяч долларов и стал самым богатым человеком в мире, имеющим 90 миллиардов долларов. Он был прав, что не спрашивал у людей о том, что они думают относительно его жизненных возможностей.

4. Посоветуйтесь с финансовым консультантом. Все инвестиционные планы начинаются с финансового плана. Если вам не нравится, что говорит финансовый консультант, найдите другого. Вы ведь хотите знать мнение другого человека, когда речь идет о медицинской проблеме, так почему бы не узнать ряд мнений по финансовым проблемам? Финансовые консультанты бывают разных типов. В конце главы приводится такой список. Выберите себе финансового консультанта, способного помочь вам составить письменный финансовый план.

Многие финансовые консультанты продают различные типы финансовых инструментов. Один из таких инструментов — страховка. Это очень важное средство, и она должна быть рассмотрена в качестве составной части вашего финансового плана, особенно если вы только начинаете. Например, если у вас нет денег, но есть трое детей, страховка важна на тот случай, если вы умрете, получите травму или по каким-либо другим причинам не сможете выполнить ваш инвестиционный план. Это страховочная сетка, заграждение от финансовой ответственности и слабых мест. По мере того как вы будете становиться богатым, роль и тип страховки в вашем финансовом плане могут измениться вместе с изменением вашего финансового положения и запросов. Так что постоянно обновляйте эту часть вашего плана.

Два года назад квартиросъемщик в одном из моих многоквартирных домов оставил включенными огни на рождественской елке и пошел гулять. Начался пожар. Тут же приехали пожарные команды, чтобы потушить огонь. Никогда еще я не был так благодарен этой небольшой группе мужчин и женщин. Следующими, кто прибыл на место происшествия, были мой страховой агент и его помощник. Они были вторыми по значимости людьми, которых я был так рад видеть в тот день.

Богатый папа всегда говорил: "Страховка — очень важное средство в жизненном плане любого человека. Проблема со страховкой в том, что ее нельзя купить тогда, когда она нужна. Так что надо предвидеть то, что тебе понадобится, и купить это, надеясь, что это тебе никогда не понадобится. Страховка — это просто часть нашего сознания".

ВАЖНОЕ ЗАМЕЧАНИЕ. Разные финансовые консультанты специализируются по оказанию помощи людям, находящимся на разных финансовых уровнях. Другими словами, некоторые консультанты работают только с богатыми людьми. Вне зависимости от того, есть у вас деньги или нет, найдите себе консультанта, который вам понравится и который захочет работать с вами. Если ваш консультант хорошо поработает, то вы неожиданно для себя обнаружите, что переросли его. Мы с моей женой Ким часто меняли наших профессиональных консультантов — врачей, адвокатов и бухгалтеров. Если человек — профессионал в своем деле, то он это поймет. Но даже если вы будете менять консультантов, обязательно продолжайте следовать вашему плану.

Так как же найти свой план?

Я решил стать мультимиллионером до 30 лет. Это было целью моего плана. Проблема была в том, что я этого добился, а затем тут же потерял все свои деньги. Но при всем том, что я обнаружил изъяны в своем плане, он существенно не изменился. После того как я потерял деньги, достигнув поставленной цели, мне просто надо было усовершенствовать мой план с учетом приобретенного опыта. Понадобилось также изменить цель, которая стала заключаться в том, чтобы стать миллионером к 45 годам. Своей новой цели я достиг в 47 лет.

Здесь важно то, что мой план оставался одним и тем же. Он просто совершенствовался по мере того, как я узнавал все больше и больше.

Так как же найти свой план? Ответ: начните с финансового консультанта. Попросите его предъявить свидетельство о его квалификации. Поговорите с несколькими консультантами. Если для вас еще никто никогда не составлял финансового плана, то вы будете поражены, насколько это откроет вам глаза.

Ставьте перед собой реальные цели. Я поставил перед собой цель стать мультимиллионером за пять лет, потому что для меня это было реально, потому что у меня был мой богатый папа, который руководил мной. И тем не менее хоть он и руководил мной, не хочу сказать, что я был гарантирован от ошибок… И я делал их много, почему и потерял деньги так быстро. Как я уже говорил, жизнь была бы намного проще, если бы я просто следовал плану моего богатого папы. Но я был молод и хотел делать все по-своему.

Начните с реальных целей, а затем совершенствуйте их или добавляйте новые по мере приобретения образования и опыта. Всегда помните, что прежде, чем бежать марафон, лучше сначала научиться ходить.

Составляя свой план, начните с действий. Начните со звонка консультанту, поставьте реальные цели, зная, что они будут изменяться вместе с вами… Но придерживайтесь своего плана. Для большинства людей конечная цель состоит в том, чтобы обрести ощущение финансовой свободы — свободы от ежедневной рутинной работы ради денег.

Второй шаг заключается в том, чтобы понять, что инвестирование — это командный вид спорта. В этой книге я буду говорить о важности моей финансовой команды. Я замечал, что слишком много людей думают, что должны делать все самостоятельно. Что ж, есть вещи, которые следует делать самостоятельно, но иногда вам нужна команда. Ваш финансовый интеллект подскажет вам, когда действовать самостоятельно, а когда обращаться за помощью.

Когда дело касается денег, многие люди часто страдают в одиночестве, молча. Возможно, так же поступали и их родители. По мере развития вашего плана вы будете встречать новых членов вашей команды — команды, которая поможет вам превратить вашу мечту в реальность. Членами вашей команды могут быть:

1. Составитель финансового плана.

2. Банкир.

3. Бухгалтер.

4. Юрист.

5. Брокер.

6. Счетовод.

7. Страховой агент.

8. Опытный наставник.

Может быть, вам будет удобно постоянно встречаться со всеми этими людьми за обедом. Именно так поступал богатый папа, и именно во время таких встреч я научился многому из того, что знаю о бизнесе, инвестировании и о том, как стать очень богатым человеком.

Помните, что найти члена команды, — все равно что найти партнера по бизнесу, потому что во многих отношениях это именно так. Они являются партнерами по самому важному бизнесу из всех — бизнесу вашей жизни. Всегда помните, что говорил богатый папа: "Не имеет значения, работаешь ты на кого-то или сам на себя, если хочешь быть богатым — делай свое дело". А по мере того как вы будете делать свое дело, будет вырисовываться план, который больше всего для вас подходит. Так что не спешите, но при этом обязательно делайте каждый день по одному шагу — и вы сможете добиться всего, чего хотите в своей жизни.

Тест на ментальную установку

С одной стороны, мой план действительно не менялся, но, с другой, во многих отношениях он претерпел существенные изменения. Что в нем не менялось, так это то, откуда я начал и чего я в конечном счете хочу от своей жизни. Пройдя через многие ошибки, испытания, победы и поражения, взлеты и падения, я вырос, приобрел знания и мудрость. Так что план мой постоянно совершенствуется, поскольку совершенствуюсь я сам.

Кто-то однажды сказал: "Жизнь — жестокий учитель. Она сначала наказывает, а потом дает урок". Нравится вам или нет, но именно в этом и состоит процесс правильного обучения. Многие из нас говорят: "Если бы я тогда знал то, что знаю сегодня, моя жизнь сложилась бы иначе". Именно это произошло со мной, когда я следовал своему плану. Поэтому мой план в основе своей тот же, но в то же время он совсем другой, потому что и я другой. Сегодня я бы не стал делать то, что делал 20 лет назад. В то же время, если бы 20 лет назад я не сделал того, что сделал, я бы не находился там, где нахожусь сейчас, и не знал бы того, что знаю сегодня. Например, я бы не управлял своим бизнесом сегодня так, как 20 лет назад. Вместе с тем, именно потеря моего первого большого бизнеса и то, как я сумел выкарабкаться из-под обломков, помогли мне стать лучше как бизнесмену. Так что, хоть я и достиг своей цели стать миллионером к 30 годам, именно потеря этих денег сделала меня миллионером сегодня — и все это в соответствии с планом. Просто это заняло немного больше времени, чем я хотел.

А что касается инвестирования, то я больше научился на своих плохих инвестициях, где я потерял деньги, чем на хороших. Мой богатый папа говорил, что если у меня десять инвестиций, то три из них пройдут гладко и будут "финансовыми голами". Пять, скорее всего, будут "ни рыба, ни мясо" и пройдут вхолостую, а две окажутся полным провалом. И все же эти два провала научат меня большему, чем три "гола"… На самом деле, именно эти два провала помогут мне забить голы в следующий раз, когда я выйду пробивать штрафной. И все это — часть плана.

Итак, вот вопрос на ментальную установку:

Вы хотите начать с простого плана, поддерживать его простоту, но все время совершенствоваться по мере того, как этот план будет подсказывать вам, чему вам следует учиться? Другими словами, при том, что сам план в целом изменяться не будет, позволите ли вы ему изменять вас?

Да___Нет___

Глава 10. Урок инвестора № 8: КЕМ ВЫ ХОТИТЕ СТАТЬ, КОГДА ВЫРАСТЕТЕ?

В первом уроке инвестора, который касался важности выбора, приводились три базовые финансовые системы ценностей:

1. Обрести защищенность.

2. Обрести комфорт.

3. Стать богатым.

Это очень важный личный выбор, и к нему не следует относиться легкомысленно.

В 1973 году, когда я вернулся из Вьетнама, передо мной встала проблема такого выбора. Когда мы с богатым папой обсуждали мое мнение относительно устройства на работу в авиакомпанию в качестве пилота, он сказал: "Работа в авиакомпании может оказаться не такой уж надежной. По моим предположениям, через несколько лет у них будут тяжелые времена. Но если стараться оставаться на хорошем счету, можно обрести защищенность… Если это именно то, что тебе нужно".

Затем он спросил меня, хочу ли я вернуться на работу в нефтяную компанию "Standard Oil" в Калифорнии (я работал там всего пять месяцев перед тем, как пошел в летную школу морской пехоты):

— Ты ведь, кажется, получил письмо, где они пишут, что "Standard Oil" примет тебя на работу после окончания военной службы?

— Они пишут, что будут рады, если я снова подам заявление, — ответил я. — Но они ничего мне не обещали.

— Но это ведь неплохое место работы? Зарплата, кажется, была приличная? — спросил богатый папа.

— Очень хорошая, — сказал я. — Мне нравилось работать в этой компании, но возвращаться туда я не хочу. Я хочу двигаться дальше.

— А чего ты хочешь больше всего? — спросил богатый папа, указывая на три вышеуказанных пункта. — Защищенности, комфорта или быть богатым?

Из глубины моей души вырвалось громкое:

— Быть богатым!

Так было все эти годы, хотя это стремление и эта базовая ценность были оттеснены на второй план в моей семье — семье, где работа и финансовая защищенность были наивысшим приоритетом, а богатые люди считались злыми, необразованными и алчными. Я вырос в семье, где о деньгах не принято было говорить за столом, потому что это грязный предмет, не достойный интеллектуальной беседы. Но теперь, когда мне было 25 лет, я мог вслух заявить о своей личной правде. Я знал, что базовые ценности "защищенность" и "комфорт" не значились первыми в моем списке приоритетов. Для меня ценностью номер один было "стать богатым".

Тогда богатый папа попросил меня переписать список базовых финансовых приоритетов в выбранной мною последовательности. Эта последовательность оказалась следующей:

1. Стать богатым.

2. Обрести комфорт.

3. Обрести защищенность.

Богатый папа посмотрел на мой список и сказал:

— Хорошо. Шаг номер один — написать план для финансовой защищенности.

— Что? — удивился я. — Я ведь только что сказал, что хочу быть богатым. Зачем мне заботиться о плане для защищенности?

Богатый папа рассмеялся.

— Так я и думал, — сказал он. — Мир полон ребят вроде тебя, которые хотят только одного — стать богатыми. Проблема в том, что у большинства ничего не выходит, потому что вы не понимаете того, что означают слова "финансовая защищенность" или "комфорт". Хотя небольшое количество людей вроде тебя и достигают чего-то, на самом деле дорога к богатству вымощена разбитыми жизнями… Разбитыми жизнями беспечных людей… Людей вроде тебя.

Я чуть не закричал. Всю свою жизнь я жил со своим бедным папой — человеком, который ставил защищенность превыше всего. И теперь, когда я наконец стал достаточно взрослым, чтобы жить вне системы ценностей моего бедного папы, мой богатый папа говорит в точности то же самое! Но ведь я готовился к обогащению, а не к защищенности.

Три недели я не мог разговаривать с богатым папой. Я был очень расстроен. Он взял и ткнул меня носом туда, откуда я изо всех сил старался убежать. В конце концов я остыл и позвонил ему, чтобы назначить следующий урок.

— Так ты готов слушать? — спросил богатый папа, когда мы встретились.

Я кивнул и сказал:

— Я готов, но, по правде говоря, не хочу.

— Шаг номер один, — начал богатый папа. — Позвони моему финансовому консультанту и скажи, что хочешь иметь письменный план пожизненной финансовой защищенности.

— Ладно, — сказал я.

— Шаг номер два, — продолжал богатый папа. — Когда у тебя будет письменный план базовой финансовой защищенности, позвони мне и мы рассмотрим его. Урок окончен. До свидания.

Прошел месяц, прежде чем я позвонил ему. У меня был план, и я показал его.

— Хорошо, — это было все, что он сказал. — Ты будешь ему следовать?

Не думаю, — сказал я. — Слишком уж он скучный и механический.

— Таким он и должен быть, — сказал богатый папа. — Он должен быть механическим и скучным. Но я не могу тебя заставить следовать ему, хотя и советую.

Я понемногу начал успокаиваться и спросил:

— А что мне делать теперь?

— А теперь найди своего собственного консультанта и сам напиши план того, как обрести финансовый комфорт, — сказал богатый папа.

— Вы имеете в виду долгосрочный финансовый план — немного более амбициозный? — спросил я.

— Верно, — подтвердил богатый папа.

— Что ж, это будет поинтереснее, — сказал я. — Этим я могу заняться.

— Хорошо, — сказал богатый папа. — Позвони, когда план будет готов.

Только через четыре месяца я смог вновь встретиться с богатым папой. С этим планом все обстояло не так просто… Скажем, не так просто, как я рассчитывал. Я часто консультировался по телефону с богатым папой, но составление плана все равно шло медленнее, чем мне этого хотелось. И тем не менее процесс был исключительно полезным, потому что я узнал массу нового, разговаривая с разными финансовыми консультантами. Я стал лучше понимать те вещи, которым богатый папа старался меня научить. Урок, который я получил, заключался в том, что, до тех пор пока во мне самом не будет ясности, консультанту будет трудно помочь мне.

Наконец я смог встретиться с богатым папой и показать ему свой план.

— Хорошо, — опять сказал он. Какое-то время он сидел и смотрел на план, а потом спросил:

— Так что же ты узнал о себе?

— Я понял, что не так-то просто по-настоящему определить, чего я хочу от своей жизни, потому что сегодня у нас такой большой выбор и очень многие возможности кажутся интересными.

— Очень хорошо, — сказал он. — И именно поэтому так много людей сегодня кочуют с одного места работы на другое, от одного бизнеса к другому, но никогда не попадают туда, куда они действительно хотят попасть в финансовом отношении. Поэтому они часто растрачивают свой самый ценный капитал — свое время — и блуждают по жизни без какого-либо плана. Может быть, их и устраивает то, чем они занимаются но они по-настоящему не знают, что они теряют.

— Точно, — согласился я. — На этот раз, вместо того чтобы просто думать о том, как достичь защищенности, мне пришлось задуматься над тем, что я хочу сделать со своей жизнью… И неожиданно стал исследовать возможности, которые до этого никогда не приходили мне в голову.

— Например? — спросил богатый папа.

— Ну, если я действительно хочу чувствовать себя комфортно, тогда надо подумать о том, что я хотел бы иметь в жизни: путешествия в далекие страны, роскошные машины, дорогостоящий отдых, хорошую одежду или большие дома. Надо было мысленно проникнуть в будущее и выяснить, чего я хочу в своей жизни.

— Так что же ты выяснил? — поинтересовался богатый папа.

— Я выяснил, что с защищенностью все было просто, потому что я составлял план только для защищенности. Но что означает истинный комфорт — этого я не знал. Итак, с защищенностью было просто, с комфортом уже сложнее, и теперь я с нетерпением жду того, чтобы определить для себя, что означает богатство и как я планирую достичь большого состояния.

— Это хорошо, — сказал богатый папа. — Очень хорошо, — затем он продолжил: — Очень многие люди следуют понятиям "жить по средствам" или "откладывать на черный день" и не могут даже подумать о других возможностях для себя. Поэтому они пускают пыль в глаза, залезают в долги, уходя в ежегодный отпуск или покупая дорогую машину, а потом испытывают угрызения совести. Они не удосуживаются сесть и спокойно подумать о том, что могло бы быть доступно для них в финансовом смысле, если бы они имели хороший финансовый план. И это большой минус.

— Именно это и произошло со мной, — сказал я. — Встречаясь с консультантами и обсуждая с ними все возможности, я многое понял. Я понял, что я слишком дешево себя продавал. У меня появилось ощущение того, что я долгие годы хожу по дому с очень низкими потолками, скупясь, экономя, заботясь о защищенности, живя по средствам. Теперь, когда у меня есть план того, что является возможным, в сопоставлении с тем, что является комфортом, я горю желанием определить значение слова "богатый".

— Хорошо, — улыбнувшись, сказал богатый папа. — Ключом к тому, чтобы оставаться молодым, является решение, кем ты хочешь стать, когда станешь взрослым, а потом все время расти. Нет ничего более трагического, чем видеть людей, которые продают себя дешевле, чем могли бы. Они стараются жить бережливо, экономя на всем, и думают, что это умно с финансовой точки зрения. Но на самом деле это всего лишь финансовое ограничение, которое проявляется в выражении их лиц и в их отношении к жизни, причем с годами это становится все более заметным. Большинство людей проживают свою жизнь в клетке финансового невежества. Они становятся похожими на диких львов, заключенных в маленькие клетки в зоопарке. Они просто ходят туда-сюда, не понимая, что же случилось с прежней жизнью. Одно из важнейших открытий, которые могли бы сделать люди, уделив время обучению планированию, — это выяснить то, что с финансовой точки зрения возможно для них в жизни… И это действительно бесценно. Непрерывный процесс планирования, к тому же, помогает мне оставаться молодым. Меня часто спрашивают, почему я трачу время на то, чтобы расширять свой бизнес, инвестирую и делаю все больше денег. Причина в том, что мне нравится делать это. Да, я получаю много денег от того, что я делаю. Но я делаю это потому, что, когда я делаю деньги, я чувствую, как становлюсь моложе, как живу. Вы же не говорите великому художнику прекратить писать картины после того, как он достигнет успеха. Так почему же я должен прекращать создавать свой бизнес, инвестировать и делать больше денег? В этом заключается моя деятельность, так же как для художника — писать картины, тем самым поддерживая в себе молодость и жизненный дух, пусть даже тело при этом стареет.

— Значит, причина, по которой вы советовали мне, не торопясь, планировать на разных уровнях, заключалась в том, чтобы я выяснил для себя, что возможно для меня в жизни в финансовом плане? — спросил я.

— Именно так, — подтвердил богатый папа. — Вот почему хочется планировать. Чем больше узнаешь о том, что могло бы быть возможно в отношении этого удивительного дара, называемого жизнью, тем моложе чувствуешь себя в сердце своем. Люди, которые составляют только план защищенности или которые говорят: "Мои доходы упадут, когда я уйду на пенсию", планируют жизнь по убывающей, а не по возрастающей. Раз наш Создатель создал жизнь неограниченного изобилия, зачем планировать ограничивать себя?

— Может, их научили так думать? — предположил я.

— Вот в этом-то и вся трагедия, — сказал богатый папа — Большая трагедия.

Я сидел и беседовал с богатым папой, а сам думал о моем бедном отце. Я знал, что он отчаянно пытается начать жизнь с начала. Не раз я пытался объяснить ему кое-что из того, что я знал о деньгах. Однако обычно это приводило к спорам. Думаю, существует какой-то барьер во взаимоотношениях, когда стороны общаются с позиций различных базовых ценностей: одна — с позиции защищенности, а другая — с позиции богатства. Несмотря на всю мою любовь к своему отцу, мы не могли обсуждать с ним вопросы денег, богатства и изобилия. В конце концов я решил дать ему возможность жить своей жизнью. Если ему когда-нибудь понадобится узнать что-либо о деньгах, пусть он спросит меня сам, а я не стану навязывать свою помощь там, где ее не просят. Но он так и не спросил. Вместо того чтобы пытаться помочь ему в финансовом плане, я решил просто любить его за его достоинства и не влезать в то, что, как я считал, было его недостатками. В конце концов, любовь и уважение намного важнее денег.

Тест на ментальную установку

Оглядываясь назад, я вижу, что мой настоящий папа имел план только для финансовой защищенности, обеспечиваемой надежной работой. Проблема в том, что его план закончился неудачей, когда он стал соперником своего собственного начальника во время выборов на государственный пост. Он не скорректировал свой план и по-прежнему продолжал составлять только план защищенности. К счастью, его финансовая защищенность обеспечивалась учительской пенсией, социальной и медицинской страховками. Если бы не это, его финансовое положение было бы весьма плачевным. Дело в том, что он планировал, рассчитывая на мир нужды, мир голого прожиточного минимума, что он и получил. Мой богатый папа, с другой стороны, планировал, рассчитывая на мир финансового изобилия, чего он и достиг.

Оба эти стиля жизни требуют планирования. Но, к сожалению, люди планируют, рассчитывая на мир, где всего в недостатке, хотя наряду с этим возможен параллельный мир финансового достатка. Все дело — в плане.

Итак, вот вопросы на ментальную установку:

Есть ли у вас письменный финансовый план, чтобы обеспечить:

1. Защищенность? Да___Нет___

2. Комфорт? Да___Нет___

3. Богатство? Да___Нет___

Пожалуйста, запомните урок богатого папы о том, что все эти три плана важны. Но защищенность и комфорт все же должны идти прежде богатства, даже если оно у вас стоит на первом месте. Дело в том, что, если вы хотите стать богатым, вам понадобятся все эти три плана. Чтобы достичь комфорта, вам понадобятся только два плана. А чтобы достичь защищенности, вам понадобится только один план. Помните, что только трое из сотни американцев являются богатыми людьми. Большинству не удается иметь более одного плана. Большинство вообще не имеет написанного на бумаге финансового плана.

Глава 11. Урок инвестора № 9: У КАЖДОГО ПЛАНА ЕСТЬ СВОЯ ЦЕНА

— Так в чем же разница между планом, как стать богатым, и двумя другими базовыми ценностями? — спросил я.

Богатый папа взял свой желтый блокнот и написал следующие слова:

1. Защищенность.

2. Комфорт.

3. Богатство.

— Ты имеешь в виду разницу между богатством, защищенностью и комфортом?

— Да, именно об этом я и спрашиваю, — ответил я.

— Разница в цене, — сказал богатый папа. — Существует огромная разница между финансовым планом достижения богатства и двумя другими планами.

— Вы имеете в виду то, что инвестиции, относящиеся к этому финансовому плану, стоят дороже? — спросил я.

— Что ж, для большинства людей цена измеряется деньгами. Но если посмотреть внимательнее, ты увидишь, что цена это не то. На самом деле она измеряется временем. А если сравнивать время и деньги, то первое имеет большую ценность.

Я нахмурился, пытаясь осознать то, что сказал богатый папа.

— Что вы имеете в виду, говоря, что цена измеряется временем? Приведите пример.

— Хорошо, — сказал богатый папа. — Сколько стоит билет на автобус от Лос-Анджелеса до Нью-Йорка?

— Не знаю. Наверное, долларов 100, — ответил я. — Я никогда его не покупал.

— И я не покупал, — сказал богатый папа. — А теперь скажи, сколько стоит билет на «Боинг-747» от Лос-Анджелеса до Нью-Йорка?

— Тоже точно не скажу. Но думаю, около 500 долларов, — ответил я.

— Довольно близко к истине, — заметил богатый папа. — Теперь ответь мне, откуда такая разница в цене? Ведь в обоих случаях ты едешь из Лос-Анджелеса в Нью-Йорк. Почему ты платишь во много раз больше за билет на реактивный лайнер?

— А-а, понял! — воскликнул я, начиная понимать, к чему клонит мой богатый папа. — Я плачу больше за реактивный лайнер потому, что экономлю время.

— Рассматривай это скорее как покупку, а не экономию времени. С той минуты, когда ты начнешь думать о времени как о чем-то драгоценном, о чем-то имеющем цену, ты начнешь становиться богаче.

Я сидел молча и думал, до конца не улавливая то, что хотел сказать мой богатый папа… Но я понимал, что для него это было очень важно. Я хотел что-нибудь сказать, но не знал что. Я понимал саму идею ценности времени, но никогда не думал о нем как о чем-то таком, что имеет свою цену. И идея, что время покупают, а не экономят, имела важное значение для моего богатого папы, но пока еще ничего не значила для меня.

Наконец, почувствовав происходящую во мне внутреннюю борьбу, богатый папа прервал молчание и сказал:

— Могу поспорить, что в твоей семье часто пользуются словами "экономить" и "экономия". И твоя мама часто говорит, что идет в магазин и старается сэкономить. А твой отец считает важным то, сколько у него сбережений.

— Да, верно, — ответил я. — И что же это означает по-вашему?

— Скажем так: они много сил уделяют тому, чтобы экономить, но при этом тратят много времени. Я видел, как покупатели в овощном магазине часами топчутся, стараясь сэкономить несколько долларов, — сказал богатый папа. — Может, они и сэкономят деньги, но при этом потратят много времени.

— Но разве экономия не важна? — спросил я. — Разве нельзя стать богатым за счет экономии?

— Я не сказал, что экономия не важна, — продолжал богатый папа. — И богатым стать за счет экономии тоже можно. Все, что я хочу сказать, так это то, что цена на самом деле измеряется временем.

И вновь я нахмурился, силясь понять, что он сказал.

— Вот, смотри, — сказал богатый папа. — Можно разбогатеть за счет экономии, можно разбогатеть за счет покупки дешевых товаров, но это займет уйму времени. Все равно что поехать из Лос-Анджелеса в Нью-Йорк на автобусе, чтобы сэкономить деньги. Но настоящая цена этого будет измеряться временем. Другими словами, это может занять пять часов за 500 долларов или пять дней за 100 долларов. Бедные люди измеряют деньгами, а богатые — временем. Наверное, поэтому на автобусах ездят в основном бедные.

— Потому что у них больше времени, чем денег? — спросил я. — Потому-то они и ездят на автобусе?

— Да, но не только, — сказал богатый папа, качая головой, давая понять, что недоволен тем, как идет наша беседа.

— Потому что они ценят деньги больше, чем время? — спросил я, пробуя угадать вслепую.

— Уже теплее, — отметил богатый папа. — Я замечал, что чем меньше у человека денег, чем крепче он за них держится. Я встречал много бедных людей с большим количеством денег.

— Бедных с большим количеством денег? — удивился я.

— Да, — сказал богатый папа. — У них много денег потому, что они держатся за них, как будто в них заключен какой-то магический смысл. Поэтому у них много денег, но они так же бедны, как если бы у них не было ни гроша.

— Выходит, бедные люди держатся за деньги больше, чем богатые? — переспросил я.

— Я думаю о деньгах лишь как о средстве обмена. В сущности, деньги сами по себе имеют очень малую ценность. Поэтому, как только у меня появляются деньги, я стараюсь обменять их на что-то ценное. Ирония заключается в том, что многие люди, которые отчаянно цепляются за деньги, тратят их на вещи, в которых очень мало ценности… Именно поэтому они бедны. Они произносят фразы вроде "надежный, как деньги в банке", а когда дело доходит до того, чтобы тратить эти с трудом нажитые деньги, они превращают их в мусор.

— Так они ценят деньги больше, чем вы, — сказал я.

— Да, — сказал богатый папа. — Во многих случаях людям бедным и среднего класса живется трудно, потому что они придают слишком много значения деньгам как таковым. Они держатся за них, работают за них в поте лица своего, изо всех сил стараются жить экономно, покупают все на распродажах, делают все возможное для того, чтобы сэкономить как можно больше. Многие из этих людей пытаются стать богатыми за счет покупки дешевых вещей. Но часто они приходят к тому, что денег много, а жизнь — дешевка.

— Не понимаю, — сказал я. — Вы говорите о ценностях, которые пытались привить нам мои родители. Вы говорите о том, как я рассуждаю в настоящее время. Я служу в морской пехоте, а там платят мало, поэтому вполне естественно, что я так рассуждаю.

— Знаю, — кивнул богатый папа. — Экономия и бережливость существуют в этом мире. Но сегодня мы говорим о разнице между планом достижения богатства и двумя другими планами.

— И разница в цене, — повторил я.

— Да, — подтвердил богатый папа. — И большинство людей думают, что цена измеряется деньгами.

— А вы считаете, что цена измеряется временем, — продолжил я, начиная понимать, к чему клонит мой богатый папа, — потому что время важнее денег.

Утвердительно кивнув, богатый папа сказал:

— Многие люди хотят стать богатыми и делают такие же

капиталовложения, как и богатые, но большинство не желает инвестировать время. Вот почему только трое из ста американцев богаты — да и из этих троих один получил деньги в наследство.

И мой богатый папа еще раз написал в своем желтом блокноте три базовые ценности, которые мы обсуждали:

1. Защищенность.

2. Комфорт.

3. Богатство.

— Чтобы достичь защищенности и комфорта, можно инвестировать, используя автоматическую систему, или план. Более того, я рекомендую большинству людей так и поступать. Просто надо работать, а деньги передавать профессиональным менеджерам или организациям, инвестируя на долгий срок. Люди, которые инвестируют именно так, скорее достигнут большего, чем те, кто считает себя Тарзаном с Уоллстрит. Стабильная программа, заключающаяся в откладывании денег согласно плану, является лучшим способом инвестирования для большинства людей.

— А если я хочу стать богатым, то должен инвестировать во что-то более ценное, чем деньги, а это — время. Ведь именно это вы хотите мне сказать.

— Я хотел быть уверенным в том, что ты усвоил урок, — сказал богатый папа. — Видишь ли, многие люди хотят быть богатыми, но они не хотят сначала инвестировать время. Они действуют по "ценным подсказкам" или по схеме типа "как быстро стать богатым". Или хотят открыть свой бизнес и бросаются в него сломя голову, не имея базовых навыков в этой области. А потом мы удивляемся, почему 95% всего малого бизнеса терпит неудачу в течение первых пяти—десяти лет.

— Они так торопятся сделать деньги, что в конце концов теряют и время, и деньги, — добавил я. — Они стараются все сделать сами, вместо того чтобы инвестировать в обучение.

Или следовать простому долгосрочному плану, — повторил богатый папа. — Видишь ли, практически каждый человек на Западе может стать миллионером, если будет просто следовать долгосрочному плану. Но опять-таки, большинство людей не хотят инвестировать время. Они хотят стать богатыми сегодня.

— Вместо этого они говорят вещи вроде "инвестирование — вещь рискованная", или "чтобы сделать деньги, необходимы деньги", или "у меня нет времени на то, чтобы учиться инвестированию. Я слишком занят на работе, и мне надо оплачивать счета", — добавил я, начиная понимать основную мысль моего богатого папы.

Он утвердительно кивнул головой:

— И именно эти широко распространенные идеи, или оправдания, служат причиной того, что так мало людей достигают большого богатства в мире, наполненном деньгами. Эти идеи объясняют, почему 90% населения стоят перед проблемой недостатка денег, а не перед проблемой их избытка. Денежные проблемы таких людей вызваны их представлениями о деньгах и инвестировании. Все, что им следует сделать, — это изменить пару слов, пару идей, и их финансовый мир изменится как по мановению волшебной палочки. Но большинство людей слишком заняты на своей работе, и у них нет времени. Многие часто говорят: "Мне не интересно учиться инвестированию. Этот предмет меня не интересует". Они не понимают, что, говоря это, они становятся рабами денег, работая ради них, позволяя им определять финансовые границы их жизни, затягивая потуже пояса и живя по средствам, вместо того чтобы инвестировать немного времени, следовать плану и заставить деньги работать на себя.

— Итак, время важнее денег, — заключил я.

— Для меня это так, — сказал богатый папа. — Так что, если хочешь и дальше двигаться к богатому уровню инвестирования, ты должен инвестировать намного больше времени, чем на двух других уровнях. Большинство людей не идут дальше защищенности и комфорта, потому что они не хотят инвестировать время. Это личное решение, которое каждый из нас должен принять самостоятельно. Человек должен иметь, по меньшей мере, финансовый план для обретения защищенности и комфорта. Нет ничего более рискованного, чем не иметь этих двух базовых планов, сосредоточившись только на том, чтобы стать богатым. Хотя некоторым это и удается, большинству — нет. Мы можем наблюдать таких людей в старости — разоренных, растратившихся, постоянно рассказывающих о какой-нибудь сделке, которую они почти что провернули, или о деньгах, которые у них когда-то были. К концу жизни у них нет ни времени, ни денег.

— Итак, думаю, что мне самое время начать инвестировать побольше времени, особенно потому, что я хочу инвестировать, как богатые, — сказал я, придя в ужас от мысли о том, что могу стать разоренным и сломленным стариком, бормочущим за пивом о сделках, которые случайно не состоялись. Я уже видел и встречал подобных инвесторов. Мало приятного видеть человека, у которого не осталось ни времени, ни денег.

Тест на ментальную установку

Инвестирования на уровне защищенности и на уровне комфорта должны быть механическими и формализованными, насколько это возможно. Они должны быть "бездумными". Все, что вам нужно, — это передать свои деньги в руки профессиональных менеджеров (желательно, с хорошей репутацией), и все, что они будут делать — это следовать вашему плану. Если начнете пораньше и звезды будут благоприятствовать вам, то "на другом конце" радуги вас будет ждать горшочек с золотом. Инвестирование может — и должно — быть именно таким простым на этих двух базовых уровнях.

Однако следует сделать одно предостережение. Жить без риска невозможно. Но уровень риска в инвестировании низок. Тем не менее, если вы не уверены в прочности финансового мира или не доверяете людям, работающим в этой области, тогда вам следует изучить этот предмет подробнее. Важно доверять своим эмоциям и инстинкту, но в то же время не давать им управлять всей своей жизнью. Так что если вы не можете избавиться от этой нервозности, тогда инвестируйте с большей осторожностью… Но всегда помните о цене: чем надежнее инвестиция, тем больше времени потребуется, чтобы она сделала деньги…

Если вообще сделает. Поэтому всегда существует компромисс. Как говорится, "бесплатный сыр бывает только в мышеловке". У всего есть цена, а в мире инвестирования эта цена измеряется одновременно и временем, и деньгами.

Когда у вас есть планы обеспечения финансовой защищенности и/или комфорта и они работают, тогда вы можете более спокойно спекулировать, используя ЦУ, услышанное от вашего друга. Спекулировать в мире финансовых операций увлекательно, но это следует делать осторожно. На рынке есть много так называемых инвесторов, в действительности являющихся больными людьми с маниакальной тягой к азартным играм.

Когда люди задают мне вопросы вроде: "В какие акции вы инвестируете?" — я вынужден отвечать: "Я не выбираю акции. Профессиональные финансовые менеджеры делают это за меня".

Тогда они обычно говорят: "А я-то думал, что вы профессиональный инвестор".

На что я отвечаю: "Так оно и есть. Но я не инвестирую так, как инвестирует большинство людей. Я инвестирую так, как учил меня инвестировать мой богатый папа".

Лично я активно инвестирую на "богатом" уровне инвестирования. Очень немногие люди инвестируют или играют в инвестирование на этом уровне. Остальная часть этой книги посвящена уровню инвестирования, которому учил меня мой богатый папа. Этот метод годится не для каждого — особенно если у вас еще не работают планы защищенности и комфорта.

Итак, вот вопросы на ментальную установку:

1. Вы хотите иметь работающий инвестиционный план, обеспечивающий ваши финансовые потребности защищенности и/или комфорта?

Да___Нет___

2. Вы хотите инвестировать время, чтобы научиться инвестировать на "богатом" уровне — уровне моего богатого папы?

Да___Нет___

Если вы сомневаетесь в ответе и хотите узнать, в чем состоит обучение, необходимое для инвестирования на уровне моего богатого папы, тогда оставшаяся часть книги даст вам некоторое представление о том, что для этого потребуется.

Глава 12. Урок инвестора № 10: ПОЧЕМУ ИНВЕСТИРОВАТЬ НЕ РИСКОВАННО

Люди говорят: "Инвестировать рискованно", по следующим трем причинам:

1. Они не прошли обучения инвестированию. Если вы читали "Квадрант денежного потока" — продолжение книги "Богатый папа, бедный папа", — то вы помните, что большинство людей поступают в высшие учебные заведения, чтобы обучиться действовать на левой стороне квадранта, а не на правой.

щелкните, и изображение увеличится

2. Во-вторых, большинство инвесторов не имеют управления или теряют его. Мой богатый папа приводил следующий пример. Он говорил: "Когда ведешь машину, есть определенный риск. Но вести машину, не держась за руль, — это действительно рискованно, — и продолжал: — Когда дело касается инвестирования, большинство людей водят, не держась за руль". Первая часть книги посвящена управлению собой перед тем, как начать заниматься инвестированием. Если у вас нет плана, элементарной дисциплины и определенной доли решительности, другие рычаги управления инвестора не будут иметь большого значения. В последующей части книги разбираются остальные десять рычагов управления инвестора, предложенных моим богатым папой.

3. В-третьих, люди говорят, что инвестировать рискованно, потому что большинство людей инвестируют внешне, а не внутренне. Большинство из нас интуитивно понимают, что если хочешь совершить хорошую сделку, то должен находиться внутри. Часто мы слышим, как говорят: "У меня есть друг в этом бизнесе". И не имеет значения, что это за бизнес. Это может быть покупка машины, билетов на спектакль или нового платья. Все мы знаем, что настоящие дела делаются изнутри. Мир инвестиций — не исключение. Как сказал Гордон Гекко — злобный персонаж, которого играет Майкл Дуглас в фильме "Уолл-стрит", "если ты не в игре, ты вне игры".

Позже мы еще остановимся на этом соотношении понятий "внутри" и "снаружи". Что интересно отметить сейчас, так это тот факт, что люди из левой стороны квадранта обычно инвестируют снаружи. И наоборот, люди из Б и И могут инвестировать как изнутри, так и снаружи.

Важное замечание

По ходу изложения будет зарезано много "священных коров". Одна из них — инвестирование изнутри. В реальном мире существуют законное и незаконное инвестирование изнутри. Это важное различие. То, что мы слышим в новостях — это незаконное инвестирование изнутри. В то же время в мире намного больше законного инвестирование изнутри, о котором не говорится в новостях, и именно о таком инвестировании изнутри я говорю.

ЦУ по инвестированию от водителя такси — тоже в каком-то смысле совет изнутри. Главный вопрос в инвестировании изнутри заключается в том, насколько глубоко вы находитесь внутри.

План моего богатого папы

После того как мой богатый папа перечислил три базовых финансовых приоритета (защищенность, комфорт, богатство), он сказал: "Когда инвестируешь на уровне защищенности или комфорта, вполне разумно инвестировать снаружи. Вот почему ты отдаешь деньги в руки профессионала, который, как ты надеешься, ближе к внутренней стороне, чем ты. Но если ты хочешь стать богатым, ты должен быть ближе к внутренней стороне, чем профессионал, которому большинство людей доверяют свои деньги".

И это являлось основой плана обогащения богатого папы. Именно этим он занимался, и именно поэтому он был таким богатым. Чтобы следовать этому плану, мне нужны были образование и опыт, расположенные на правой стороне квадранта, а не на левой. А для этого мне нужно было инвестировать намного больше времени, чем среднему инвестору… И именно об этом — остальная часть книги. Эта книга о том, что же требуется для того, чтобы перейти с наружной стороны на внутреннюю.

Перед тем как решить

Я отдаю себе отчет в том, что многие люди не хотят уделять так много времени предмету инвестирования только для того, чтобы перейти на внутреннюю сторону. Но перед тем, как решить, и перед тем, как немного более углубиться в детали плана моего богатого папы, я подумал, что было бы разумно дать вам очень упрощенный обзор предмета инвестирования. Надеюсь, что после прочтения следующих нескольких глав вы научитесь некоторым новым способам уменьшения инвестиционного риска и научитесь действовать более успешно в качестве инвестора, даже если вы не хотите стать инвестором изнутри. Как я сказал ранее, инвестирование — это очень личный вопрос, и я в полной мере считаюсь с этой реальностью. Я знаю, что многие люди не хотят уделять столько же времени предмету инвестирования, сколько уделяли мой богатый папа и я.

Перед тем как углубиться в образовательный план богатого папы, рассчитанный на то, чтобы обучить меня стать инвестором на "богатом" уровне, в следующих нескольких главах читателю предлагается упрощенный обзор инвестиционного плана богатого папы.

Тест на ментальную установку

Бизнес инвестирования имеет много параллелей с бизнесом профессионального спорта. Например, возьмем профессиональный футбол. На розыгрыше суперкубка сосредоточено внимание всего мира: игроки на поле, болельщики на стадионе и дома у экранов телевизоров, реклама, дирижеры оваций, продавцы и спортивные комментаторы.

Сегодня для многих вкладчиков мир инвестирования выглядит, как профессиональный футбольный матч. Тот же набор персонажей. Тут и телекомментаторы, освещающие состязание компаний-гигантов — "голубых ярлычков" — на поле битвы. Тут и восхищенные болельщики, покупающие акции вместо билетов на матч, скандирующие в поддержку любимой команды. Тут и дирижеры оваций, говорящие вам, почему растут цены на те или иные акции, а если рынок падает, подбадривающие вас надеждой на то, что скоро цены пойдут вверх. Тут и букмекеры, называемые брокерами, которые сообщают вам по телефону котировки акций и фиксируют ваши ставки. Вместо того, чтобы просматривать в газете раздел "Спорт", вы читаете раздел "Финансы". Есть даже эквивалент спекулирующих билетами, но в финансовом мире они продают не билеты, а финансовые советы — продают людям, которые хотят быть ближе к закулисным ходам игры. Есть также продавцы хот-догов, которые, вдобавок, раздают успокоительное; а также люди, которые убирают помещение после торгов. Ну и, конечно же, телезрители у себя дома. Чего большинство людей не видят на обеих аренах — как в мире спорта, так и в мире инвестиций, — так это того, что происходит за кулисами. А это — бизнес, стоящий за обеими играми. Конечно, вы можете время от времени видеть владельца команды, так же как вы можете видеть руководящего работника или президента компании, но эти фигуры еще не являются участниками настоящего бизнеса. Как говорил мой богатый папа, "бизнес, стоящий за бизнесом, — вот настоящая игра. Именно он делает деньги, независимо от того, кто победил в матче или куда пошел рынок, — вверх или вниз. Это — тот бизнес, который продает билеты на игру. Он не покупает билеты". Это и есть та инвестиционная игра, которой учил меня богатый папа и о которой далее говорится в книге. Это инвестиционная игра, которая создает богатейших людей мира.

Итак, вот вопросы на ментальную установку:

1. Хотите ли вы начать управлять собой?

Да___Нет___

2. Основываясь на том, что вы уже знаете, хотите ли вы потратить время на получение образования и опыта для того, чтобы стать успешным инвестором изнутри?

Да___Нет___

Если вам понравился данный фрагмент, купить и скачать книгу можно на ЛитРес



Страница сформирована за 0.64 сек
SQL запросов: 177